Opciju tirdzniecības ceļvedis

Rho attiecas uz iespēju līgumiem (vai iespēju līgumu), kas saistīti ar procentu likmju izmaiņām.

Tiesību piedāvājums ir tiesību kopums, kas akcionāriem tiek piešķirts, lai iegādātos papildu akciju daļas proporcionāli viņu turējumam.

Riska maiņa ir iespēju stratēģija, ko galvenokārt izmanto riska ierobežošanas nolūkos.

Roberts C. Mertons ir Nobela prēmijas laureāts ekonomists, kas slavens ar savu metodi opciju vērtības noteikšanai.

Riska diagramma ir divdimensiju grafisks attēlojums, kas parāda opcijas peļņu vai zaudējumus par dažādām cenām.

Opciju apvienojums ir izmaiņas no vienas opcijas pozīcijas uz otru ar augstāku stresa cenu.

Pārdevēja opcija, termins, kas bieži tiek lietots kopā ar nestandartizētu nākotnes līgumu, dod pārdevējam tiesības izvēlēties kādu no piegādes specifikācijām.

Sērijveida opcija ir īstermiņa opcija nākotnes līgumiem, kas tiek tirgoti par mēnešiem, kad pamatā esošais nākotnes līgums nav iekļauts pārdošanas sarakstā.

Īsās sarunas ir stratēģija, kas ietver pirkšanas iespēju, dodot tirgotājam tiesības pārdot vērtspapīru, bet ne pienākumu. Tas parasti atspoguļo lācīgu perspektīvu: pieņēmums, ka opcijas bāzes aktīva cena samazināsies.

Īstermiņa pārdošanas darījums ir tad, kad tiek atvērts pārdošanas darījums, uzrakstot opciju.

Īsā kāja ir jebkurš līgums par iespēju līgumu starpību, kurā indivīdam ir īsa pozīcija.

SPAN marža ir sistēma, kas nosaka rezerves prasības atbilstoši tirgotāja konta vienas dienas riska vispārējam (kopējam portfelim) novērtējumam.

Finansēs starpība parasti attiecas uz starpību starp divām vērtspapīra vai aktīva cenām (pirkšanas un pārdošanas cenu) vai starp diviem līdzīgiem aktīviem.

Pakāpeniskā prēmija ir tad, kad opcijas prēmija tiek samaksāta laika gaitā, nevis tad, kad tiek sākta tirdzniecība.

Akciju opcija dod investoram tiesības, bet ne pienākumu pirkt vai pārdot akcijas par cenu un datumu, par kuru panākta vienošanās.

Brīdinājuma platums ir starpība starp streika cenām opcijām, kuras tiek izmantotas izplatītā tirdzniecībā.

Sintētiskajā fjūčeru līgumā tiek izmantotas pārdošanas un pārdošanas iespējas ar vienādu cenu un derīguma termiņu, lai modelētu tradicionālo fjūčeru līgumu.

Sintētiskajā nākotnes līgumā tiek izmantotas pirkšanas un pārdošanas iespējas ar vienādu cenu un termiņu līdz beigu termiņam, lai izveidotu kompensējošu nākotnes pozīciju.

Tirdzniecības vidējās cenas variantā (TAPO) peļņa vai zaudējumi ir starpība starp streiku un aktīva vidējo cenu termiņa laikā.

Laika vērtība, kas pazīstama arī kā ārējā vērtība, ir viena no divām opcijas prēmijas galvenajām sastāvdaļām. Tā ir prēmijas daļa, kas attiecināma uz laiku, kas atlicis līdz opcijas līguma termiņa beigām.

Trīskārša ragana ir akciju opciju, biržā tirgoto biržā tirgoto nākotnes līgumu un akciju indeksu iespēju līgumu ceturkšņa derīguma termiņš, kas notiek vienā un tajā pašā dienā.

Ultima ir likme, ar kādu opcijas reakcija reaģēs uz bāzes tirgus nepastāvību.

Nesegts jeb neapsegts iespējas līgums ir opciju pozīcija, kuru nepamato bāzes aktīva kompensējošā pozīcija.

Pamats, ko izmanto gan akcijās, gan atvasinātos instrumentos, ir vērtspapīrs, kas jāpiegādā, izpildot līgumu vai orderi. Tas var būt akcija, obligācija vai cits finanšu instruments.

Pamata iespēju vērtspapīrs ir finanšu instruments (akciju, indekss, obligācija, valūta, prece), uz kuru balstās opcijas vērtība.

Vaniļas opcija turētājam dod tiesības noteiktā laika posmā pirkt vai pārdot bāzes aktīvu par iepriekš noteiktu cenu.

VIX opcija ir atvasināts vērtspapīrs, kura pamatā ir CBOE volatilitātes indekss kā tā pamatā esošais aktīvs.

Svārstīguma arbitrāža ir tirdzniecības stratēģija, kuras mērķis ir gūt labumu no starpības starp paredzamo aktīva, piemēram, akciju, nākotnes cenu nepastāvību un uz šo aktīvu balstīto iespēju implicēto nepastāvību.

Svārstīguma kotēšanas tirdzniecība ir ieguldījumu metode, kuras pamatā ir vērtspapīru paredzamā nepastāvība. To parasti izmanto pieredzējušāki investori.

Svārstīguma mijmaiņas darījums ir nestandartizēts nākotnes līgums ar izmaksu, kas pamatojas uz reālo nepastāvību un bāzes aktīva netiešo nepastāvību.

CBOE Nasdaq volatilitātes indekss (VXN) ir tirgus gaidu rādītājs Nasdaq-100 indeksa 30 dienu nepastāvībai, ko nosaka šī indeksa opciju cena.

Aktīvs resurss ir priekšmets, kura vērtība laika gaitā neatgriezeniski samazinās. Tas var ietvert transportlīdzekļus un mehānismus, kā arī izvēles līgumus.

Raganu stunda ir pēdējā tirdzniecības stunda dienās, kurās beidzas opciju un fjūčeru termiņš.

Rakstnieks ir opcijas pārdevējs, kurš iekasē prēmijas no pircēja. Rakstnieku risks var būt ļoti augsts, ja vien šī iespēja netiek segta.

Iespējas līguma parakstīšana attiecas uz ieguldījumu līgumu, kas dod tiesības pirkt vai pārdot akcijas nākotnē.

Uz ienesīgumu balstīta opcija ir tāda veida opcija, kuras vērtību iegūst no starpības starp izpildes cenu (izteiktu procentos) un pamatā esošā parāda instrumenta ienesīgumu.

Apkakle ar nulles cenu ir iespēju stratēģija, kuru izmanto, lai fiksētu ienākumus, pērkot out-of-the-money (OTM) pirkumu un pārdodot tādas pašas cenas OTM zvanu.

Zomma ir pakāpe, kurā atvasinājuma gamma ir jutīga pret netiešās nepastāvības izmaiņām. Tas ir arī pazīstams kā DgammaDvol.

Tikai dažu pamatīpašību apgūšana par iespējām padara tās ļoti noderīgas un viegli saprotamas

Lai iegūtu pēc iespējas labāku atdevi opciju tirdzniecībā, ir svarīgi saprast, kā opcijas darbojas, un tirgus, kuros tās tirgo.