Brokeris

Izpratne par kompensācijas struktūru ir būtiska sastāvdaļa, izlemjot, kurai ieguldījumu brokeru-dīleru sabiedrībai pievienoties. Neapšaubāmi ir svarīgi, ja esat nesen kalts finanšu konsultants, kurš meklē uzņēmumu. Kompensācijas struktūra ir būtiska arī tad, ja esat gatavs pamest pašreizējo firmu un meklējat labāku izmaksu.

Maksas

Vispirms apskatīsim, no kurienes rodas maksa. Firma var no klienta iekasēt komisiju par ieguldījumu fondu un citu finanšu produktu pārdošanu. Firma var iekasēt maksu par klientu pārvaldību, pamatojoties uz pārvaldīto aktīvu procentuālo daļu (AUM). Vai arī firma var darīt abus. Pēc tam no klienta iekasētā bruto maksa tiek sadalīta starp firmu un konsultantu.

Firmas nodevas daļa sedz firmas pieskaitāmos izdevumus. Pieskaitāmās izmaksas ietver vērtspapīru investoru aizsardzības korporācijas (SIPC) maksas, uzņēmuma tehnoloģiju platformu, biroja izmaksas un visas citas uzņēmējdarbības vadīšanas izmaksas.

Tomēr ne katrs uzņēmums izmaksā vienādu procentuālo daļu saviem finanšu konsultantiem.

Vienotas administrācijas maksas

Padomnieki, kas paši pārvalda savu klientu aktīvus, par klientu aktīviem bieži maksā 10–25 bāzes punktus par rēķinu sagatavošanu, pārskatiem un darbības pārskatu sniegšanu. Vairāk brokeru tirgotāju izvēlas veikt šīs funkcijas paši, nevis ar klīringa firmas starpniecību. Kā parasti, viņi parasti iekasē maksu no USD 12, 50 līdz USD 40, 00 gadā no konta, nevis iekasē procentus no aktīviem.

Jaunā maksa par kontu parasti nodrošina ievērojamu ietaupījumu salīdzinājumā ar maksām, kuru pamatā ir AUM. Tas ļauj konsultantiem paturēt vairāk par sevi un saviem klientiem. Vēl viena maksa par kontu tiek piešķirta Orion izmantošanai, kas ir pazīstama ar savu augsto precizitāti.

Uzcenojumi ārpus naudas pārvaldītājiem

Pie lielākiem mākleru tirgotājiem jūs bieži atradīsit 10 līdz 25 bāzes punktu uzcenojumu pārvaldības maksām trešās puses naudas pārvaldītājam. Padomnieki ne vienmēr zina par šo uzcenojumu, un brokeru tirgotāji reti vēlas brīvprātīgi sniegt informāciju. No tā izriet, ka konsultantiem būtu jāprasa savam brokerim-izplatītājam par maksu.

Draudzīgs tiešajām saimniecībām

Brokeru tirgotāji arvien vairāk koncentrējas uz aktīvu iegūšanu brokeru kontos.

Daži brokeru tirgotāji ir mēģinājuši samazināt aktīvu turēšanas izmaksas brokeru kontā. Viņi dažos kontos nedrīkst iekasēt maksu par sistemātiskām izņemšanām / noguldījumiem, vidējo dolāra cenu noteikšanu vai pat ASV akciju tirdzniecību.

Neaktīvās konta maksas un individuālā aiziešanas konta (IRA) turēšanas komisijas joprojām parasti rodas brokeru kontos. Finanšu konsultantiem jāmeklē mākleri-tirgotāji, kuri nevērsīs rokas, lai visus savus aktīvus nodotu brokeru kontos.

Kļūdu un izlaidumu apdrošināšana

Lielākā daļa brokeru tirgotāju pieprasa konsultantiem iegādāties kļūdu un izlaidumu apdrošināšanu (E&O), izmantojot brokeru tirgotāju grupas plānu. Parasti brokeru tirgotāji uzskatīs E&O par peļņas centru un atzīmēs to. Ikgadējās izmaksas 3000 USD vai vairāk tagad ir ierastas. Pamatlīdzekļi parasti ir diapazonā no 10 000 līdz 25 000 USD. Agrāk atskaitījumi parasti bija aptuveni 5000 USD.

E&O likmes un atskaitāmās vērtības var būt vēl augstākas, ja konsultants iegulda noteiktos aktīvos. Būtiskas investīcijas REIT, biznesa attīstības uzņēmumos (BDC) vai alternatīvas investīcijas var palielināt maksu.

Tomēr daži brokeru tirgotāji ļauj saviem konsultantiem iegādāties pašiem savu E&O apdrošināšanu. Tas ir daudz lētāk bez brokera-tirgotāja uzcenojuma. Ar labu atbilstības vēsturi konsultants ar 6. sērijas licenci, kurš iegulda tikai ETF, kopfondos un mainīgās ikgadējās pensijās, parasti var iegūt E&O segumu par daudz mazāk.

Brokeru tirgotāji, kas piedāvā lielos Bucks

Izmaksu koeficienti firmām ir redzami visā kartē, un katras firmas koeficienti, iespējams, atšķiras atkarībā no produktu veida. Šis ir to brokeru tirgotāju saraksts, kuriem ir vieni no augstākajiem izmaksu koeficientiem 2019. gadā. Diapazons slejā “Izmaksas koeficients” nozīmē, ka attiecība mainās atkarībā no dažādiem faktoriem. Pilns saraksts ar visu veidu aktīvu maksām ir atrodams Finanšu plānošanā.

2019. gada kopīgo fondu izmaksas koeficienti
Stingrs	Izmaksu attiecība
Amerikas portfeļu finanšu pakalpojumi	90–95%
Ameriprise Financial	līdz 91%
Ameritas Investment	50–94%
Arkadios galvaspilsēta	92%
AXA konsultanti	50–91%
Kadareta, Granta un Co	90%
Kembridžas investīciju izpēte	līdz 100%
Centaurus Financial	līdz 90%
Sadraudzības finanšu tīkls	līdz 95%
Crown Capital Securities	85–95%
Dibinātāji finanšu vērtspapīri	līdz 90%
Ženēvas bagātības pārvaldība	93%
H. Beks	līdz 95%
Neatkarīga finanšu grupa	90–95%
Kestra Financial	65–95%
Kovack vērtspapīri	90%
LPL Financial	90–98%
M Holdings vērtspapīri	91%
MML investoru pakalpojumi	40–83%
PlanMember vērtspapīri	līdz 93%
Galvenie vērtspapīri	līdz 95%
ProEquities	līdz 92%
Prospera finanšu pakalpojumi	līdz 99%
Raimonda Džeimsa finanšu pakalpojumi	līdz 90%
Securian finanšu pakalpojumi	līdz 95%
Vērtspapīru Amerika	līdz 95%
Vērtspapīru pakalpojumu tīkls	95%
SFA partneri	90–92%
Investīciju centrs	90–93%
ON akciju pārdošanas uzņēmums	līdz 92%
Triādes padomnieki	līdz 92%
Apvienoto plānotāju finanšu pakalpojumi	90–95%
Voya finanšu konsultanti	līdz 92%
Waddell & Reed finanšu konsultanti	līdz 94%