Kas ir Investoru aizsardzības likums?
Investoru aizsardzības likums ir Dodda-Franka Volstrītas reformas un patērētāju aizsardzības likuma, kas paredzēts 2009. gadā, lai paplašinātu Vērtspapīru un biržas komisijas (SEC) pilnvaras, sastāvdaļa. Ar likumu tika noteikts ziņotāju atalgojums par ziņošanu par finanšu krāpšanu, palielināta atbildība par palīdzību un līdzdalību un piecu gadu laikā dubultots SEC finansējums. Šis akts bija daļa no regulatoru mēģinājumiem novērst dažas no problēmām, kas izraisīja finanšu krīzes atkārtošanos nākotnē.
Taustiņu izņemšana
- 2009. gada Investoru aizsardzības likums tika izstrādāts, lai paplašinātu Vērtspapīru un biržas komisijas pilnvaras. Dodda-Franka likuma daļa tika izveidota, lai nākotnē novērstu dažas no problēmām, kas izraisīja finanšu krīzi. Likums tika izveidots. Komiteja, kas konsultējas ar SEC par regulatīvajām prioritātēm un jautājumiem, kas attiecas uz jauniem finanšu produktiem, maksas struktūrām un tirdzniecības stratēģijām. Saskaņā ar likumu vēstnešiem tika piešķirta pastiprināta aizsardzība.
Investoru aizsardzības likuma izpratne
Pazīstams arī kā 2009. gada Investoru aizsardzības likums, ar Ieguldītāju aizsardzības likumu tika izveidota Investoru padomdevēja komiteja, lai konsultētos ar SEC. Komiteja regulāri tiekas katru gadu un konsultē par tādām tēmām kā normatīvās prioritātes un jautājumi, kas attiecas uz jauniem finanšu produktiem, maksas struktūrām un tirdzniecības stratēģijām. Tas arī sniedz konsultācijas par iniciatīvām, lai aizsargātu ieguldītāju intereses un veicinātu ieguldītāju uzticēšanos tirgus integritātei, pieprasot atklāt interešu konfliktus un riskus, kas saistīti ar ieguldījumu produktiem.
Likums arī palielināja aizsardzības pasākumus un tiesības ziņotājiem, kuri 90 līdz 180 dienas pēc pārkāpuma atklāšanas var iesniegt prasības pret darba devējiem. Tas ietvēra SEC piešķiršanu iestādei, kas ieteica ziņotājiem sniegt naudas atlīdzības līdz 30% no sankcijām, kas pārsniedz USD 1 miljonu. Likums arī izveidoja SEC Investor Protection Fund, kas piešķir maksājumus trauksmes cēlējiem. Fonds atbalsta arī investoru izglītības iniciatīvas.
Turpmāka ziņotāju aizsardzība, kas tiek piedāvāta ar likumu, ietver aizliegumus darba devējiem pazemināt, apturēt, atlaist no darba, draudēt vai kā citādi diskriminēt darbiniekus vai aģentus, kuri sniedz informāciju SEC vai palīdz izmeklēšanā. Ziņotājs ir pilnvarots veikt tiesiskas darbības, ja šādi jautājumi notiek.
Vēl viens svarīgs akta elements ir saistīts ar kredītreitingu aģentūru regulēšanu, ņemot vērā to kritisko lomu tirgū. Tā kā palielinājās interešu konflikti un citas problēmas, kas radās šo aģentūru hipotēku krīzes laikā, daudzas bankas nonāca pie nepareizas riska pārvaldības, radot draudus ieguldītājiem. Jaunie noteikumi tagad pieprasa kredītreitingu aģentūrām būt atbildīgākām un pārredzamākām attiecībā uz savu praksi.
Īpaši apsvērumi
Odmas administrācija izveidoja Dodda-Franka Volstrītas 2009. gada reformu un patērētāju aizsardzības likumu, lai uzlabotu finanšu sistēmas pārskatatbildību un pārskatāmību. Pārvietošanās notika, reaģējot uz paaugstināta riska hipotēku sabrukumu, kas noveda pie 2008. gada finanšu krīzes. Dodd-Frank tika izveidots, lai novērstu plēsonīgu aizdevumu izsniegšanu un palīdzētu patērētājiem izprast viņu parāda nosacījumus. Aktā bija iekļauta Patērētāju finanšu aizsardzības aģentūra, kas regulēs hipotēkas, auto aizdevumus un kredītkartes. SEC tika piešķirtas papildu pilnvaras, kas ietvēra atļauju vākt informāciju, sazināties ar ieguldītājiem un sabiedrību un uzsākt programmas ieguldītāju aizsardzībai.
Tika izdarīti grozījumi arī iepriekšējos tiesību aktos, tostarp 1970. gada Vērtspapīru investoru aizsardzības likumā (SIPA) un 2002. gada Sarbanes-Oxley likumā. SIPA izmaiņas ietver minimālā novērtējuma palielināšanu, ko maksā Vērtspapīru investoru aizsardzības korporācijas biedri, no vienotas USD 150 gadā. līdz 0, 02% no biedra bruto ienākumiem no vērtspapīru biznesa. Arī ASV Valsts kases aizdevumu aizņemšanās limits tika palielināts no USD 1 miljarda līdz USD 2, 5 miljardiem. Ar grozījumiem Sarbanes-Oxley likumā brokeri un tirgotāji tika pievienoti Akciju sabiedrības Grāmatvedības uzraudzības padomes pārraudzības sfērai.
Prezidents Donalds Trumps parakstīja Dodda-Franka likuma daļēju atcelšanu 2018. gada maijā.
2018. gada maijā prezidents Donalds Trumps parakstīja Dodda-Franka likuma daļēju atcelšanu likumā pēc tam, kad Senāts pieņēma likumprojektu, ar kuru vairākas bankas tika atbrīvotas no šī likuma noteikumiem. Trumps apgalvoja, ka likums negodīgi aizskar noteiktas iestādes, neļaujot tām aizdot dažāda veida uzņēmumiem, ieskaitot mazos uzņēmumus.
