Kas ir SEC veidlapa 15-12B
SEC veidlapa 15-12B ir vērtspapīru klases reģistrācijas izbeigšanas apliecinājums saskaņā ar 12. iedaļas g) punktu vai paziņojums par pienākuma apturēt ziņojumu iesniegšanu saskaņā ar 1934. gada Vērtspapīru apmaiņas likuma 12. iedaļas 13. iedaļu un 15. punkta d) apakšpunktu (b).
SLĒGŠANAS SEKAS 15.-12B. Veidlapa
Saskaņā ar Vērtspapīru apmaiņas likuma 12. panta b) punktu, emitentam iesniedzot vērtspapīrus, lai reģistrētu vērtspapīru vērtspapīros, ir jāsniedz atbilstoši finanšu dati. Šajos datos var ietilpt informācija par korporatīvo struktūru un vadības atalgojumu, kā arī bilance un peļņas / zaudējumu pārskati par pēdējiem trim gadiem. Kad uzņēmums aizpilda 15. veidlapu vai aiziet tumsā, tas var apturēt šo pārskatu sniegšanas pienākumu, ja vien katra fiskālā gada pirmajā dienā pēc 15. veidlapas iesniegšanas tajā ir ne vairāk kā 300 akcionāru, kas atsauc reģistrēto vērtspapīru šķiru. SEC 15–12B veidlapu uzņēmumi iesniedz ar Komisijas lietas numura prefiksu 001–.
Kāpēc uzņēmumi iet tumsā
Uzņēmumi kļūst nekontrolēti vai saskaņā ar 1934. gada Vērtspapīru un biržu likumu brīvprātīgi izņem no saraksta un atsauc reģistrēšanos, kad izmaksas, kas saistītas ar palikšanu publisku pārskatu sniedzošā sabiedrībā un uzturēšanos valsts vērtspapīru biržā, pārsniedz tā ieguvumus. Piemēram, 2008. – 2009. Gada Lielās lejupslīdes laikā daudzi mazāki publiski tirgojami uzņēmumi apstājās vai uzskatīja, ka vairs nedarbojas, reaģējot uz pieaugošo finansiālo slogu, paliekot sabiedrībai, kas sniedz pārskatu. Īpaši maziem uzņēmumiem izmaksas, kas saistītas ar biržas prasību ievērošanu un publisko pārskatu sniegšanas prasību ievērošanu, var kļūt par apgrūtinājumu grūtos finanšu periodos. Svītrošana no saraksta un izņemšana no tā ļauj grūtībās nonākušam uzņēmumam novirzīt savus sarūkošos resursus prom no SEC ziņošanas un iekļaušanas prasībām.
Svītrošana vien neatbrīvo uzņēmumu no tā prasībām par publisku pārskatu sniegšanu; tai arī ir jāreģistrē savas akcijas, kā to prasa Apmaiņas likums. Biržā, kas nav iekļauts biržas sarakstā, var būt pienākums sniegt ziņojumus SEC. Bieži vien uzņēmumā var notikt pastāvīgs privāts darījums, kurā tas lielāko daļu vai visas publiskās akcijas izmaksā, lai sāktu procesu. Privātuma maiņa var notikt apvienošanās, uzņēmuma akciju apgrieztas sadalīšanas vai konkursa piedāvājuma rezultātā.
Uzņēmumam, kas kļūst tumšs, nav jāizsvītro savi akcionāri, un patiešām daudziem šādiem uzņēmumiem nav likvīdo līdzekļu, lai to izdarītu. Šādam uzņēmumam arī nav vispirms jādod jautājums akcionāru balsojumam vai jāsniedz atzinums par taisnīgumu. Tomēr daži uzņēmumi var nodrošināt akcionāriem akciju atpirkšanu, piedāvājuma piedāvājumu vai citu likviditātes piedāvājumu.
