Tas nav godīgi. Realitāte nav uztvere, bet uztvere ir realitāte. Pieņemsim, ka es teicu, ka govis ir 20 reizes nāvējošākas nekā haizivis. Jūs izspļaut savu burgeru smieties par mani. Bet tā ir taisnība; šīs paklausīgās govis katru gadu nogalina vairāk amerikāņu nekā haizivis, lāči, aligatori, čūskas un zirnekļi - kopā!
Cilvēki tomēr ir lielākie slepkavas uz zemes. Bet mēs dzīvojam domājot, ka haizivis ir visi žokļi, un indīgie zirnekļi un čūskas ir mūs gatavi. Lāči lūkās novietnē, kad mēs izņemam miskasti, gatavi mūs izputināt.
Patiesība ir tāda, ka viņi visi dara savu lietu, tāpat kā mēs. Parasti nekas nenotiek. Bet bailes valda, jo pārdod. Draudzīga haizivju filma nepadara to par pagātnes studijas izcilniekiem. Viņi zina, ka "Jaws" franšīze šodienas dolāros visā pasaulē bija USD 2 miljardu ekvivalents.
Līdzīgi tirgus varētu uzburt lielu sliktu lāču spīļu attēlus, nevis uzlādēt vēršu ragus. Bet realitāte saka, ka buļļi ir lieli un atbildīgi.
Mapsignals lielās naudas indekss mēra neparastu pirkšanu pret pārdošanu. Tas pieauga līdz 71.2%. Pirms mēneša tas bija 51, 9%. Šādi pirkt no nekurienes var būt spocīgi. Kad pēkšņi visi profesionāli naudas pārvaldītāji smagi nonāk krājumos, tas rada FOMO.
Bet cik ilgi var pirkt šādi? Šajā nedēļā mēs, visticamāk, vairs nepieprasīsimies (80% plāns tiek pārpirkts). Mēs varētu kādu laiku palikt šādā veidā. Mums būtu vajadzīgas vairākas milzīgas pirkšanas dienas pēc kārtas, lai pārpirktos. Vēl dažas dienas, piemēram, piektdiena, kas ir 92% pirkšanas diena.
Galu galā tirgum vajadzēs atbrīvoties un atgriezties. Bet šodien pircēji kontrolē. Koncentrēsimies uz to, ko viņi pērk. Piektdiena mums deva labu ideju. Tā bija lielākā veselības aprūpes pirkšanas diena kopš 2018. gada 15. jūnija. Gandrīz 20% Visuma reģistrēja pirkumu vienā dienā!
www.mapsignals.com
Nākamais diagrammu komplekts parāda nelielu kontekstu ar pirkšanas veidu, ko mēs redzam veselības aprūpē. Pirmajā diagrammā parādīts neto pirkums / pārdošana veselības aprūpes nozarei. Kad vairāk pērk, nevis pārdod, ir zaļā josla. Vairāk pārdošanas nozīmē sarkanu joslu.
Otrajā diagrammā parādīts milzīgu pirkumu spektrs biotehnoloģijas nozarē (lielākā daļa pagājušās nedēļas pirkumu notika biotehnoloģijā). Zaļās nūjas parādās tad, ja vairāk nekā 150% pērk 30 dienu laikā. Kā mēs izmantojam šīs diagrammas, lai palīdzētu mums izlemt, kad iekļūt?
Veselības aprūpe
www.mapsignals.com
Biotehnoloģija
www.mapsignals.com
Veselības aprūpes atlasītā sektora SPDR fonda (XLV) diagrammā tie, kas meklē drošāku tendenču attīstību, pamanīs, ka, kad notiek liela pirkšana (zaļo tapas kāpšana), ilgāks termiņš parāda atzinību. Tie, kas meklē izdevīgus darījumus, pamanīs, ka tad, kad ir sarkana jūra, ir piemērots laiks, lai sagrābtu darījumu, bet tas ir skarbāk. Tie, kas meklē optimālu laika grafiku un drošību, pamanīs, ka vislabākais laiks pievērst uzmanību ir tad, kad tūlīt pēc lielas pārdošanas notiek zaļš iepirkums.
Tāds ir iestatījums pagājušajā nedēļā vai līdzīgi, ar liela apjoma pārdošanu, kam sekoja steiga, piemēram, gaiss ieplūst vakuumā. Kā es teicu iepriekš, pirkšana veselības aprūpē bija vērsta uz biotehnoloģiju. No 82 pirkšanas signāliem pagājušajā nedēļā 50 bija biotehnoloģija. Aplūkojot SPDR S&P Biotech ETF (XBI) diagrammu, kas tikai izolē biotehnoloģiju, jūs pamanīsit, ka lieliem pirkumiem bieži seko augstākas cenas. Faktiski, pērkot 2017. gada sākumā pieaugumu, tas notika pirms sešu mēnešu 60% rallija XBI.
Vēl viena vieta, kur pievērst uzmanību, ir tehnoloģija. Zemāk redzam tāda paša veida diagrammas. Neto pirkšana (zaļā krāsā) ir palielinājusies tehnoloģiju jomā pēc nejauka pārdošanas plāna. Tas labi sekmē nākotnes cenas informācijas tehnoloģiju nozarē. Šeit mēs izmantojam Technology Select Sector SPDR Fund (XLK).
Atkal: ko īsti pērk tehnoloģijās? Tech parādīja 68 pirkumus nedēļā, un 21 no tiem bija pusvadītāji. Tas nav pārsteidzoši, jo mēs uz to laiku kādu laiku kaut ko darām.
Pārsteidzoši ir tas, ka programmatūra parādīja 36 no 68 pirkumiem. Šī ir nozare, kas mocījās septembra beigās līdz oktobrim. Tas bija toksiski, bet atkal ne tāpēc, ka nozare būtu pamatā vāja. Mēs uzskatām, ka portfeļu pārvaldnieki ieguva pieskārienu plecam, lai pārdotu uzvarētājus, lai apmaksātu zaudētājus pēc grūtas vasaras. Uz brīdi lielākais ieguvējs bija programmatūra.
To skaidri varat redzēt iShares paplašinātā tehnoloģiju un programmatūras sektora ETF (IGV) diagrammā labajā pusē. Tas būtībā kalpo kā indekss, lai izsekotu programmatūras nozares krājumus. Interesanti ir tas, kad mēs redzam tik lielu pirkšanu. Šīs zaļās joslas ir 150% no programmatūras pirkšanas vidējā 30 dienu vidējā rādītāja. Kad tas perks, tas nozīmē lielu ieguvumu. Ja jūs rūpīgi izpētīsit diagrammas apakšējo labo pusi, redzēsit, ka tā tikko sākusies no jauna. Pēc nejaukas pārdošanas pagājušajā mēnesī pircēji atkāpjas. Ienāk galvā: programmatūras krājumi pieaug.
www.mapsignals.com
Buļļi un lāči to var izlaist CNBC. Svarīgi ir dati: kas patiesībā notiek? Tas pats attiecas uz cilvēku slepkavām. Žokļi saņem sliktu repu, bet statistiski tas ir tās ļaunās govis, no kurām jums jāuzmanās.
Galu galā tieši jums ir jāuzticas, no kurienes nāk jūsu informācija. Lielākoties tie, kas to jums pauž, vēlas, lai jūs uztvertu lietas tā, kā viņi tās pārdod: tāpēc jūs pērkat to, ko viņi pārdod. Apbruņojieties ar datiem. Stefans Kings to saldi pateica: "Nevainīgā uzticēšanās ir melu visnoderīgākais rīks."
Grunts līnija
Mēs (Mapsignals) ilgtermiņā turpinām uzlūkot ASV akcijas, un mēs uzskatām, ka jebkāds atsaukums ir pirkšanas iespēja. Vājie tirgi var piedāvāt akciju pārdošanu, ja investors ir pacietīgs.
