Šīs nedēļas nogalē notiekošajai G-20 sanāksmei starp Donaldu Trumpu un Sji Dzjiņpingu vajadzētu kļūt par gada lielāko tirgus virzītāju, nākamo nodaļu uzrakstot lēni mainīgā politiskā drāmā, kas tagad ilgst 17 mēnešus. Šī binārā scenārija iznākums arī noteiks toni vasaras tirdzniecības sezonai, radot lielu ralliju, kas sasniegs jaunus rekordus, vai sāpīgu kritumu, kas 2018. gada zemākās vērtības atgriezīsies spēlē.
Nākamās nedēļas cenu darījumiem finanšu instrumentu grozā vajadzētu atklāt ilgtermiņa ietekmi pēc nedēļu ilgas prasības, baumām un abu lielvalstu nepareiziem norādījumiem. Obligācijām, zeltam un mikroshēmu nozarei vajadzētu darīt to triku lielākajai daļai no mums, jo šie tirgi ir izdarījuši lielus soļus kopš tirdzniecības sarunu izjukšanas aprīlī. Un, ja esat aizmirsis, obligāciju un zelta fjūčeri būs atvērti svētdienas vakarā, piedāvājot nākamo atrakciju priekšskatījumu.
Obligācijas
TradingView.com
IShares 20+ gadu Valsts kases obligāciju fonds (TLT) pieauga līdz 2008. gada augstākajam līmenim - USD 123, 15 2011. gadā un ienāca nemierīgā kāpumā, kas 2012., 2015. un 2016. gadā sasniedza jaunu nominālo atzīmi. 2018. gada novembrī tas nokritās līdz četru gadu zemākajam līmenim - USD 111.90. un kļuva augstāks, sasniedzot 2017. gada pretestību pie USD 130 2019. gada maijā. Jūnija pārtraukums pievienoja četrus punktus un pārvērtās par turēšanas modeli, kam nākamnedēļ vajadzētu beigties ar augstāku kāpumu vai lielu lejupslīdi.
Septiņu mēnešu augšupvērstā tendence ir apstājusies 2016. gada.618 Fibonacci retrakcijas līmenī līdz 2017. gada kritumam, bet līdzsvara apjoma (OBV) uzkrāšanas-sadalījuma rādītājs ir pieaudzis līdz visu laiku augstākajam līmenim. Obligāciju fondam tas ir mazāk izteikts nekā akciju vai preču fondam, jo tas norāda, ka ilgā tirdzniecība ir kļuvusi pārāk pieblīvēta, kas ir pamats vājo roku nomaiņai un paspiešanai.
Zelts
TradingView.com
SPDR Gold Trust (GLD) 2011. gadā sasniedza visu laiku augstāko atzīmi - USD 185, 85 un pārtrauca rādītājus no divkāršās augšējās robežas 2013. gadā, ievadot strauju lejupslīdi, kas 2015. gada beigās bija zemāka par 100 USD. Fonda un nākotnes līgumu noslēdza sešu gadu bāzes modeļa sākums šomēnes un izcēlās, pietuvinoties augstākajam līmenim kopš 2013. gada. Uzkrāšanās ir palielinājusies līdz ar cenu, OBV paaugstinoties līdz septiņu gadu augstākajam līmenim.
Rallijs ir sasniedzis pirmo augšupvērsto mērķi pie.382 Fibonacci izpārdošanas retracement un 2013. gada augusta svārstībām, kas palielina konsolidācijas un iespējamās atkārtotas pārbaudes iespējas pie jauna atbalsta pie USD 127. Tomēr nedēļas nogales katalizators šo pirkšanas vilni varētu paplašināt līdz 50% retracement līmenim virs 140 USD vai virs 1500 USD nākotnes darījumos. Nākamnedēļ uzmanīgi novērojiet iknedēļas stohastisko oscilatoru, jo lācīgs krosovers varētu sakrist ar starpposma apgriezienu.
Chip Krājumi
TradingView.com
VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) 2017. gada novembrī beidzot pabeidza turpmāko reisu līdz 2000. gada augstākajam līmenim - USD 105, 75 un tika pārdots pēc neveiksmīga 11 mēnešu pārtraukuma mēģinājuma. Decembrī tas noslīdēja līdz 20 mēnešu zemākajam līmenim un strauji paaugstinājās, 2019. gada aprīlī atgriežoties pie 2018. gada maksimuma. Sekojošais izrāviens sešās dienās pievienoja sešus punktus pirms vairāku desmitgades pretestības līmeņa atjaunošanas un atjaunošanas.
OBV pēdējos divos mēnešos ir sabrukusi, signalizējot par iestāžu un citu viedās naudas spēlētāju agresīvu izceļošanu. Šim pārdošanas spiedienam ir pilnīga jēga pēc vairākiem noraidījumiem, izturoties pret vairāku desmitgažu pretestību, jo tas veicina strauji zemākas cenas. Tas savukārt ir bīstams sektors, kas tuvākajos mēnešos varētu piederēt, jo augšupeja, kas sākās 2009. gadā, iespējams, ir beigusies.
Grunts līnija
Tirgotājiem un investoriem, kas meklē norādes uz tirgus virzību pēc šīs nedēļas nogalē notikušās Trump-Xi sanāksmes, vajadzētu skatīties obligācijas, zeltu un mikroshēmu akcijas, jo viņi visi ir piesaistījuši lielas likmes par Ķīnas tirdzniecības nākotni.
