Portfeļa pārvaldnieks ir indivīds, kurš izstrādā un īsteno ieguldījumu stratēģijas privātpersonām vai institucionāliem ieguldītājiem. Saskaņā ar finanšu pakalpojumu nozares karjeru portfeļa pārvaldības pozīcijas ir pieejamas riska ieguldījumu fondos, pensiju plānos un privātās ieguldījumu sabiedrībās vai kā apdrošināšanas vai kopfondu uzņēmuma ieguldījumu nodaļas sastāvdaļa.
Portfeļa pārvaldniekus var saukt par ieguldījumu pārvaldniekiem, līdzekļu pārvaldītājiem, aktīvu pārvaldītājiem vai finanšu konsultantiem, bet patiesa portfeļa pārvaldītāja pozīcija ir vērsta uz investīciju analītisko pusi, nevis pārdošanas aspektu.
Darba apraksts
Portfeļa pārvaldnieki galvenokārt ir atbildīgi par ieguldījumu piešķīrumu izveidošanu un pārvaldīšanu privātiem klientiem. Daži portfeļu pārvaldnieki sadarbojas ar indivīdiem un ģimenēm, bet citi koncentrē savu uzmanību uz institucionāliem vai korporatīviem ieguldītājiem. Vairumā gadījumu portfeļa pārvaldnieks ievēro iepriekš noteiktu ieguldījumu stratēģiju, ko diktē ieguldījumu politikas paziņojums (IPS), lai sasniegtu klienta ieguldījumu mērķus. Daži portfeļu pārvaldītāji izstrādā klientiem piegādātas ieguldījumu paketes, bet citi vienkārši pārvalda klientu vēlmes un darījumus. Portfeļa pārvaldniekiem ir jāpērk un jāpārdod vērtspapīri investora kontā, lai laika gaitā saglabātu īpašu ieguldījumu stratēģiju vai mērķi.
Pēc piemērotības noteikšanas klienti tiek iedalīti ieguldījumu asignējumos, ko izstrādā vai pārvalda portfeļa pārvaldnieks. Portfeļa pārvaldnieks nosaka klientam piemērotu riska līmeni, pamatojoties uz klienta laika horizontu, riska vēlmēm, atdeves cerībām un tirgus apstākļiem. Lai veiksmīgi sasniegtu šo mērķi, portfeļa pārvaldnieki veic interviju, lai pilnībā izprastu klienta investīciju vajadzības un nodrošinātu, ka šīs vajadzības tiek izpildītas.
Lai veiksmīgi izveidotu portfeļus, kurus vēlāk izmanto, lai pozicionētu klientu aktīvus, portfeļu pārvaldītājiem jāuztur padziļināta izpratne par tirgus apstākļiem, tendencēm un vispārējo ekonomikas perspektīvu. Lai to izdarītu, portfeļu pārvaldītājiem ir jāseko līdzi attiecīgajiem ieguldījumu un tirdzniecības jaunumiem, savlaicīgi lasot ekspertu finanšu vai ieguldījumu publikācijas. Turklāt viņiem jātiekas ar investīciju analītiķiem un pētniekiem, lai iegūtu labāku izpratni par tirgus apstākļiem un vietējām un globālajām norisēm, kas var ietekmēt klientu kontu atlikumus vai turpmākas investīcijas.
Liela daļa portfeļa pārvaldnieka darba ir saistīta ar klientu attiecību uzturēšanu. Lai uzturētu dzīvotspējīgu biznesa grāmatu, ir obligāti regulāri kontakti ar ieguldītājiem klientiem par tirgus apstākļiem, atjaunināta investīciju izpēte un ekonomiskās tendences. Turklāt, veicot daļu no fiduciārā pienākuma, portfeļu pārvaldītājiem vismaz reizi gadā ir jātiekas ar klientiem, lai pārliecinātos, ka ieguldījumu mērķi nav mainījušies un pašreizējie portfeļa piešķīrumi joprojām atbilst klientu sākotnējiem pieprasījumiem.
Portfeļa pārvaldītājiem periodiski jānovērtē iepriekš noteiktu ieguldījumu pakešu darbība, kā arī jāatbilst normatīvo organizāciju noteiktajiem standartiem. Piemēram, portfeļa pārvaldniekam savlaicīgi jāveic izmaiņas portfelī, kas vairs neatbilst sākotnējiem ieguldījumu mērķiem vai sadales vadlīnijām.
Līdzīgi, tā kā ieguldījumu pārvaldība ir stingri reglamentēta joma, portfeļu pārvaldnieki nodrošina atbilstību ieguldītāju atklātajai informācijai, privātuma likumiem, naudas atmazgāšanas novēršanas prasībām un krāpšanas apkarošanas pasākumiem.
Izglītība un apmācība
Portfeļa pārvaldībai parasti ir nepieciešams vismaz bakalaura grāds uzņēmējdarbībā, ekonomikā vai finansēs. Lielākajai daļai finanšu institūciju ir nepieciešama arī pieredze finanšu pakalpojumu vai ieguldījumu jomā, koncentrējoties uz portfeļa ieteikumu sniegšanu klientiem vai padziļinātu finanšu vai tirgus analīzi.
Portfeļa pārvaldniekiem jābūt arī piemērojamām Finanšu nozares pārvaldes iestādes (FINRA) licencēm. FINRA 7. sērijas licence indivīdiem dod tiesības pirkt un pārdot vērtspapīrus investoru klientu vārdā, savukārt 66. sērija, kas pazīstama arī kā NASAA Vienotais apvienotais valsts likumu eksāmens, sniedz papildu pilnvaras piedāvāt ieteikumus un konsultācijas par ieguldījumu kontiem, kas atrodas fiduciāru attiecību ietvaros. Portfeļa pārvaldniekiem, kuri strādā tikai ar institucionāliem ieguldītājiem, vai tiem, kas pārrauga citus aktīvu pārvaldītājus, bieži vien ir jāiegūst papildu FINRA licences.
Lielākajai daļai portfeļu pārvaldnieku ir arī viens vai vairāki nozares apzīmējumi vai sertifikāti. Viens no visiecienītākajiem, atzītākajiem un visizplatītākajiem apzīmējumiem ir Chartered Financial Analyst (CFA) apzīmējums, kas nodrošina augsta līmeņa apmācību, kas akadēmisko teoriju papildina ar pašreizējo praksi un ētikas standartiem investīciju analīzes jomā. Arī finanšu risku pārvaldītāja (FRM) norīkojums ir iecienīts portfeļu pārvaldnieku vidū. Gan nozares nosaukumiem, gan visām FINRA licencēm ir pastāvīgas tālākizglītības sastāvdaļas.
Nepieciešamās prasmes
Personām, kuras vislabāk piemērotas portfeļa pārvaldnieka amatam, ir noteiktas prasmes, tostarp augsta datu interpretācijas efektivitāte, kā arī tieksme uz pētījumiem un analīzi. Lai saglabātu karjeru ilgtermiņā, ir nepieciešama padziļināta izpratne par finanšu tirgiem, ekonomiku un portfeļa teoriju. Indivīdiem jābūt arī orientētiem uz klientiem, ar vēlmi un spēju bieži sazināties ar ieguldītājiem klientiem par viņu kontiem un ieguldījumu rezultātiem.
Līdzīgi kā citi karjeras virzieni finanšu pakalpojumu nozarē, arī portfeļu pārvaldītājiem pastāvīgi jāmeklē jauni klienti, saglabājot ciešas attiecības ar pašreizējiem investoriem.
Alga
Tā kā portfeļa pārvaldībai kā karjerai nepieciešama būtiska apmācība, sertifikācija vai iecelšana amatā, kā arī formāla augstākā izglītība, algas par šo amatu ir salīdzinoši augstas. Vidējā gada pamatalga portfeļa pārvaldniekam Amerikas Savienotajās Valstīs, sākot ar 2017. gada janvāri, bija 101 630 USD, liecina Glassdoor dati. Šī kompensācija bieži tiek izdota kā pārvaldāmo aktīvu (AUM) maksa par katru klientu investoru, kas var ievērojami palielināt kopējo kompensāciju, pieaugot klientu lokam un palielinoties ieguldījumu kontiem. Glassdoor dati liek papildu naudas kompensāciju portfeļu pārvaldītājiem no 4000 USD līdz gandrīz 110 000 USD gadā.
