ASV obligāciju sērijas EE un I sērija: pārskats
ASV Valsts kases krājobligāciju programma tika ieviesta 1935. gadā, lai mudinātu amerikāņus ietaupīt naudu un veikt ieguldījumus Amerikas valdībā. Valsts kase tomēr ir pielāgojusies laikiem, un ar retiem izņēmumiem krājobligācijas vairs netiek drukātas uz papīra. Valdība pārdod krājobligācijas un citus vērtspapīrus, izmantojot vietni "TreasuryDirect.gov".
Krājobligācijas tagad ir divās versijās - EE un I sērijas.
EE sērijas obligācijām ir fiksēta likme, un tās ir investīcijas, kurām garantēta divkārša vērtība 20 gadu laikā. Jaunākās I sērijas obligācijām ir gan fiksēta, gan mainīga likme, lai neatpaliktu no inflācijas.
Sērija EE ASV krājobligācijas
Plašāk pazīstamā EE sērijas obligācija ir tiešs E sērijas uzkrājumu obligācijas pēcnācējs. Oriģinālā E sērija bija pazīstama kā kara obligācija un palīdzēja finansēt amerikāņu dalību Otrajā pasaules karā.
EE sērijas obligācijas var iegādāties ar nominālvērtību tikai USD 25. Nominālvērtības ir pieejamas arī santīma solī, virs bāzes 25 USD. Tātad, ja vēlaties, jūs varētu iegādāties obligāciju par USD 25, 32. Maksimālā summa, ko viens pircējs var iegādāties gadā, ir USD 10 000. Obligācijas tiek emitētas vienam īpašniekam, un tās nevar pārdot otrreizējā tirgū.
Divkāršas vērtības garantija un izpirkšana
EE obligācijām ir ASV valdības garantija vismaz divkāršot vērtību obligācijas termiņā, kas parasti ir 20 gadi. Termiņā obligācijas īpašnieks var dzēst pamatsummu vai izvēlēties ļaut tai iekasēt papildu procentus vēl 10 gadus pēc dzēšanas datuma. Turētāji nevar izpirkt obligāciju, pirms to tur gadu. Pēc šīs gadadienas viņi jebkurā laikā var veikt pirkumu un atsakās nopelnīt papildu procentus. Ja kredīts tiek izpirkts piecu gadu laikā pēc pirkšanas, tiek piemērots trīs mēnešu sods par procentiem. Turklāt minimālā izpirkuma summa ir USD 25, 12.
EE sērijas procentu likme
Procentu likme tās noteikšanas laikā tiek noteikta uz 20 gadiem. Valdība var pielāgot likmi pēc 20. gada. Likmes, ko maksā par EE sērijas obligācijām, tiek noteiktas divreiz gadā, maijā un novembrī, un tās paliek nemainīgas visām obligācijām, kas emitētas nākamā sešu mēnešu periodā. Piemēram, sešu mēnešu laikā, kas beidzās 2019. gada 30. aprīlī, EE sērijas obligāciju procentu likme bija 0, 10%.
EE sērijas elektroniskās obligācijas pircējs apmaksā obligācijas pilnu nominālvērtību. Ja saliktie procenti 20 gadu laikā divkāršojas no tā vērtības, ASV Valsts kase apņemas atlīdzināt starpību.
Procentu ienākumi no EE obligācijām ir atbrīvoti no valsts un vietējiem nodokļiem, bet ne no federālajiem nodokļiem. Īpašnieks var saņemt nodokļu atvieglojumus, ja līdzekļi tiek novirzīti kvalificētas augstākās izglītības finansēšanai.
EE sērijas obligācijas, kas emitētas pirms 2003. gada jūnija, tika nopirktas par pusi no nominālvērtības, ar solījumu, ka 20 gadu laikā to nominālvērtība dubultosies. Procenti par šīm vecākām obligācijām tiek aprēķināti pēc maksājuma summas, nevis no nominālvērtības.
I sērijas ASV krājobligācijas
I sērijas krājobligācijas ir relatīvs jaunpienācējs, kas tika ieviestas 1998. gadā.
Atšķirībā no EE obligācijām, I sērijas obligācijām nav garantijas, ka to vērtība divkāršosies 20 gadu laikā. Tā vietā I sērijas obligācijas tiek emitētas uz 30 gadiem un to atdeves likme ir fiksēta uz obligācijas derīguma termiņu, pieskaitot ar inflāciju koriģētu procentu likmi. Pielāgojamā likme tiek pārskatīta reizi pusgadā, maijā un novembrī, un tās pamatā ir patēriņa cenu indekss visiem pilsētas patērētājiem (CPI-U). Šis PCI skaitlis ņem vērā produktus, ko iegādājušies gandrīz 90% Amerikas iedzīvotāju, un tiek uzskatīts par labāku patērētāju tēriņu rādītāju.
I sērijas obligācijas, kas iegādātas sešu mēnešu laikā līdz 2019. gada 30. aprīlim, maksā 2, 83% procentus. Tas bija vairāk nekā no 2, 52% par iepriekšējo sešu mēnešu periodu.
I sērijas obligāciju pirkšana
I sērijas obligācijas var iegādāties tieši no ASV Valsts kases tās tīmekļa vietnē "www.treasurydirect.gov". Tos var arī iegādāties, izmantojot nodokļu deklarāciju, izmantojot nodokļu atmaksas dolārus. Ja izmantojat nodokļu deklarāciju, lai iegādātos I sērijas obligācijas, tas ir reti gadījums, kad pircējs saņem papīra sertifikātu.
EE sērijas obligācijām ir arī vairākas līdzības. I sērijas obligācijas nevar pārdot, bet tās var izpirkt pirms termiņa ar soda naudu trīs mēnešu laikā, ja tas ir mazāks par pieciem gadiem no emisijas datuma.
Atšķirības I sērijas obligācijās
Viens no iespējamiem bonusiem ir tas, ka I sērijas obligācijas, ja tās tiek izmantotas augstākās izglītības izmaksu apmaksai, var tikt atbrīvotas no federālajiem nodokļiem, kā arī no valsts un vietējiem nodokļiem - obligācija ir jāizpērk un ieņēmumi jāizmanto tajā pašā kalendārajā gadā, lai kvalificētos.
Galvenā atšķirība starp diviem krājobligāciju veidiem ir regulējamā likme. I sērijas obligācijām nav tādu pašu garantiju par vērtības divkāršošanos 20 gadu laikā, taču tām ir iebūvēta inflācijas korekcija.
Kas ir sliktākais, kas varētu notikt? I sērijas obligācijas īpašnieks var tikt pakļauts zemai inflācijai vai pat deflācijai gadiem ilgi, un laika gaitā tas nespēj dubultināties.
Taustiņu izņemšana
- EE Sērijas krājobligācijai ir noteikta fiksētā procentu likme. ASV valdība apņemas, ka obligācija līdz 20 gadu termiņam divkāršosies ar tās nominālvērtību. I sērijas krājobligācijai nav garantijas par vērtību termiņa beigās.Sērijas I obligācijām ir fiksēta likme plus pielāgojama procentu likme, kuras pamatā ir inflācija.
