Brošūras likuma DEFINĪCIJA
Brošūras noteikums ir prasība saskaņā ar 1940. gada Likumu par investīciju konsultantiem, kurā noteikts, ka investīciju konsultantiem jāsniedz rakstisks paziņojuma paziņojums saviem klientiem. Noteikums, kas oficiāli pazīstams kā noteikums 204-3, attiecas uz visiem federāli reģistrētajiem investīciju konsultantiem un konsultēšanās procesa laikā norāda laiku, kurā viņiem ir jāsniedz materiāli.
Brošūras noteikums
ASV vērtspapīru un biržas komisija norāda divus veidus, kā konsultants var izpildīt brošūras noteikumu:
1) Konsultants var sniegt šādu informāciju, izsniedzot klientam ADV veidlapas 2A daļu (brošūra) un 2B daļu (brošūras papildinājums).
2) konsultants var sniegt faktisku brošūru, kurā ir tāda pati informācija kā ADV veidlapas 2A un 2B daļā.
Kas ir iekļauts brošūrā
Dokumentā jāiekļauj šāda informācija:
- Pamatinformācija par konsultantuPieejamie pakalpojumi un maksa par šiem pakalpojumiem, ieskaitot pieejamās atlaidesKopš no trešajām personām saņemtās kompensācijas (piemēram, komisijas maksas vai nosūtīšanas maksas) atklāšana vai konsultants izmanto rīcības brīvību attiecībā uz klienta līdzekļiem Klientu veidi, kuriem tiek sniegti konsultāciju pakalpojumi, ieskaitot visus minimālais pārvaldāmo aktīvu daudzums dolārosAttiecībā uz saistību ar brokeru-tirgotāju atklāšanaJebkuras juridiskas vai disciplināras darbības, kas notikušas pēdējo 10 gadu laikāJebkurš konsultanta finansiālais stāvoklis (piemēram, bankrots), kas varētu pasliktināt tā spēju izpildīt klienta saistības tiek atklāta, ja konsultants: ir rīcības brīvība attiecībā uz klientu kontiem; ir klienta naudas vai vērtspapīru glabāšana;
Kam vajadzētu saņemt brošūru
Brošūras noteikums nosaka, ka prasītā informācija jaunajiem klientiem jāsniedz vismaz 48 stundas pirms konsultāciju līguma noslēgšanas. Padomniekiem katru gadu esošajiem klientiem jāsniedz jauna brošūra. Brošūras nesniegšana tiek uzskatīta par krāpniecisku rīcību.
Izņēmumi brošūras noteikumam
SEC reģistrētiem konsultantiem nav pienākums piegādāt brošūru vai nu (i) klientiem, kuri ir SEC reģistrēti ieguldījumu uzņēmumi vai biznesa attīstības uzņēmumi; vai (ii) klienti, kuri no konsultanta saņem tikai bezpersoniskas konsultācijas par ieguldījumiem un kas konsultantam samaksās mazāk nekā USD 500 gadā.
SEC reģistrētam konsultantam nav jāpiegādā brošūras papildinājums klientam (i), kuram tas nav pienākums piegādāt brošūru, ii) kurš saņem tikai bezpersoniskas konsultācijas par ieguldījumiem, vai iii) noteiktiem virsniekiem un darbiniekiem pats konsultants.
