2013. gadā tika panākts ievērojams progress Dodda-Franka Volstrītas reformas un patērētāju aizsardzības likuma stingro noteikumu ieviešanā. Apzīmēts kā “Volkera noteikums”, Dodda-Franka likuma galvenā sadaļa aizliedz “patentētu tirdzniecību”, bet atļauj tādas darbības kā parakstīšana, tirgus veidošana, riska mazināšana un trešo personu tirdzniecības darbību ierobežošana. Visam likumam ir sarežģīts raksturs, un joprojām jāpabeidz standarta prakse. Finanšu uzņēmumi, kas gūst ievērojamus ienākumus no tirdzniecības sadalīšanas, ieskaitot lielās globālās investīciju bankas, izjuta siltumu, ko rada šie regulatīvie tirdzniecības ierobežojumi, un rezultātā tirdzniecības ieņēmumi samazinājās.
Ņemot vērā šos notikumus, aplūkosim, kā nesenā pagātnē darbojās daži no labākajiem tirdzniecības uzņēmumiem un kuri iekļuva labāko tirdzniecības uzņēmumu sarakstā (pamatojoties uz tirdzniecības ieņēmumiem). Lielākā daļa tirdzniecības firmu joprojām ir daļa no lielākām pasaules investīciju bankām, un sīkāka informācija par tirdzniecības ieņēmumiem ir iegūta no gada pārskatiem vai citiem avotiem, ja tādi ir pieejami.
- Barclays PLC (BCS): Lai arī Londonā bāzētais Barclays tieši neziņo par tirdzniecības ieņēmumiem, gada pārskatā tas sniedz ieskatu. Balstoties uz pieejamo histogrammu “Investīciju bankas ikdienas tirdzniecības ieņēmumi”, Barclays tirdzniecības apgrozījums sasniedz GBP 10, 66 miljardus vai USD 17, 6 miljardus, nodrošinot 2013. gada tirdzniecības uzņēmumu sarakstā augstāko pozīciju. JPMorgan Chase & Co. (JPM): Vienai no lielākajām investīciju bankām JPMorgan izdevās gūt kopējos tirdzniecības ieņēmumus 20, 26 miljardu ASV dolāru apmērā, no kuriem USD 15, 5 miljardi tika gūti no fiksētā ienākuma, valūtas un preču (FICC) tirdzniecības, bet atlikušie 4, 76 miljardi ASV dolāru no akciju tirdzniecības. JPMorgan joprojām ir viena no vienīgajām tirdzniecības firmām, kuras salīdzinājumā ar iepriekšējo gadu ir nedaudz uzlabojušās tirdzniecības ieņēmumos, iegūstot aptuveni 2% peļņu. Citigroup, Inc. (C): Citigroup pārvaldīja ieņēmumus USD 13, 1 miljarda apjomā FICC tirdzniecībā un USD 3, 02 miljardus akciju tirdzniecībā, kas 2013. gadā bija USD 16, 12 miljardi. Tāpat kā lielākajā daļā citu tirdzniecības firmu, tai bija neliels tirdzniecības ieņēmumu kritums par aptuveni 2, 8%. Goldman Sachs Group, Inc. (GS): Bija zināms, ka finanšu gigants gūst ievērojamu daļu no saviem ieņēmumiem no tirdzniecības aktivitātēm akcijās un FICC, tomēr tas ir ievērojami samazinājies no 78% līdz tikai 45% no 2009. līdz 2014. gadam.
Kopējā tirdzniecība 2013. gadā uzņēmumam Goldman Sachs radīja USD 15, 7 miljardus. Salīdzinot gadu no gada, Goldmans ir vislielākais tirdzniecības ieņēmumu kritums - aptuveni par 15% no 2012. līdz 2013. gadam.
- Bank of America Merrill Lynch (BAC): Šīs bankas izveidoto mega apvienošanos starp Bank of America un Merrill Lynch apvienošanās dēļ šīs firmas tirdzniecības ieņēmumi 2013. gadā bija USD 13, 59 miljardi, kas ir par aptuveni 4, 8% mazāk nekā 2012. gadā. Deutsche Bank AG (DB): Vācijā bāzētā Deutsche Bank ziņoja, ka kopējie pārdošanas un tirdzniecības ieņēmumi ir 9, 6 miljardi euro (aptuveni 13, 15 miljardi dolāru). Parādu un citu produktu tirdzniecības ieņēmumi bija 6, 9 miljardi euro, savukārt akciju pārdošanas un tirdzniecības ieņēmumi bija 2, 7 miljardi euro. Morgan Stenlijs (MS): Ņujorkas Morgan Stenlija galvenā mītne ir izveidota investīciju banka, kuras ienākumi no tirdzniecības gūst ievērojamus ienākumus. Kopējie tirdzniecības ieņēmumi 2013. gadā bija 10, 81 miljards USD, kas ir par 2, 7% mazāk nekā iepriekšējā gadā. HSBC Holdings plc (HSBC): Londonā bāzētā HSBC ziņoja par neto tirdzniecības ieņēmumiem 6, 921 miljarda ASV dolāru apjomā, kā rezultātā neto ienākumi no tirdzniecības bija 8, 69 miljardus dolāru. UBS Group, Inc. (UBS): 2013. gadā Šveicē bāzētā investīciju banka UBS ziņoja par tirdzniecības ieņēmumiem no akcijām 4, 03 miljardu Šveices franku apmērā; ieņēmumi no ārvalstu valūtas maiņas kursa un kredīta CHF 1, 59 miljardu apmērā; un kopējie tirdzniecības ieņēmumi CHF 5, 69 miljardu (aptuveni USD 5, 058 miljardu) apmērā. Credit Suisse (DHY): desmit lielāko tirdzniecības uzņēmumu sarakstā beidzas cita Šveices investīciju banka. Credit Suisse ziņoja par tirdzniecības ieņēmumiem CHF 2, 75 miljardu (aptuveni 2, 475 miljardu USD) apmērā.
Grunts līnija:
Sakarā ar ievērojamo ieguldījumu kopējo ieņēmumu gūšanā tirdzniecība joprojām ir vispievilcīgākā uzņēmējdarbības plūsma starp pasaules investīciju bankām. Tā kā katru dienu stājas spēkā stingrāki noteikumi, tirdzniecības biznesam un ieņēmumiem ir jābūt pozitīvam, kā tas ir noticis bankām, piemēram, Goldman Sachs. Turpmāk tirdzniecības uzņēmumiem un attiecīgajām tirdzniecības nodaļām lielajās pasaules bankās būs jāizmanto novatoriska pieeja, lai saglabātu savu vadošo pozīciju tirdzniecībā.
