Kopējie fondi ir kļuvuši par neticami populāru variantu visdažādākajiem investoriem. Tas galvenokārt ir saistīts ar to piedāvāto automātisko dažādošanu, kā arī profesionālās pārvaldības, likviditātes un pielāgojamības priekšrocībām.
Diversifikācija
Diversifikācija ir spēles nosaukums ieguldījumos, jo tas ļauj investoram sadalīt savu kopējo risku plašā ieguldījumu klāstā. Lai panāktu optimālu diversifikāciju pašpārvaldītā portfelī, investoram vai viņa finanšu konsultantam jāveic izpēte un jāseko daudzām investīcijām dažādās nozarēs un tirgos.
Piemēram, lai līdzsvarotu ļoti nepastāvīgus akciju turējumus, jūsu portfelī jāiekļauj arī ļoti stabilas obligācijas. Kaut arī ļoti nepastāvīgi akcijas var novest pie milzīga pieauguma, tie tikpat varētu maksāt jums ievērojamu jūsu ieguldījumu kapitāla summu. Valdības vai augsti novērtētas korporatīvās obligācijas, gluži pretēji, maz ticams, ka laika gaitā zaudēs pamatsummu, un tām tiek garantēts, ka katru gadu maksās fiksētu procentu summu. Tādēļ šīs obligācijas ir ārkārtīgi zema riska, bet piedāvā arī mazāku peļņas potenciālu.
Šis ir ārkārtīgi vienkāršs dažādošanas piemērs. Patiesībā pilnīga dažādošana ir daudz sarežģītāka. Kopfondi ir populāri, jo par visiem optimāli diversificētā portfeļa izveidošanas darbiem rūpējas fonda pārvaldītāji. Šī iekšējā diversifikācija padara kopfondus parasti drošākus nekā ieguldījumus atsevišķos akcijās.
Profesionālā vadība
Vēl viens iemesls, kāpēc ieguldījumu fondi ir tik populāri, ir tas, ka tos pārvalda profesionāļi, kuriem ir pieredze, kas vajadzīga, lai pareizi novērtētu dažādu ieguldījumu rentabilitāti. Atšķirībā no individuālajiem ieguldītājiem, fondu pārvaldnieki, visticamāk, nepadosies emocionālās ieguldīšanas spējām, kuras motivē alkatība un bailes. Fondu pārvaldnieki arī ir unikāli motivēti nodrošināt, lai viņu fondi būtu pēc iespējas ienesīgāki, neatkarīgi no viņu pašu viedokļa par uzņēmumiem vai valdībām, kas emitē fonda portfelī esošos aktīvus.
Turklāt, ieguldot kopfondā, ieguldītājam nav jāuztraucas par pētījumu veikšanu un laika noteikšanu. Izmantojot profesionālu pārvaldību, fonda pārvaldnieks izvelk katru aktīvu un izlemj, kad un kā pirkt vai pārdot, lai iegūtu visaugstāko ienesīgumu.
Likviditāte
Viens no galvenajiem ieguvumiem no ieguldījumiem akciju tirgū ir tas, ka investori var pirkt un pārdot akcijas pēc vēlēšanās. Līdzīgi akcijas atvērtos ieguldījumu fondos var arī iegādāties vai pārdot pēc akcionāra ieskatiem. Kamēr kopfondu akcijas netiek tirgotas tādā tirgū kā akcijas vai obligācijas, akcionāri var izpirkt akcijas fondā tieši vai ar reģistrēta brokera starpniecību. Tāpēc vairums ieguldījumu fondu ir tikpat likvīdi kā tradicionālie akciju ieguldījumi, bet tiem ir papildu ieguvumi no diversifikācijas un profesionālas pārvaldības.
Pielāgojamība
Vēl viens svarīgs faktors, kas veicina kopfondu popularitāti, ir gandrīz bezgalīgs pieejamo produktu skaits. Neatkarīgi no jūsu ieguldījumu mērķiem vai riska tolerances, pastāv kopīgs fonds, kas atbilst jūsu vajadzībām, sākot no augsta riska, augstas atlīdzības akciju fondiem līdz minimālā riska fondiem, kas piedāvā lēnāku, vienmērīgāku izaugsmi, kā arī visu, kas pa vidu.
Padomnieka ieskats
Rebeka Dawson
Silber Bennett Financial, Losandželosa, Kalifornija
Viens no galvenajiem iemesliem, kādēļ ieguldījumu fondi ir kļuvuši populāri, ir zemo minimālo ieguldījumu summu dēļ. Parasti minimālais ieguldījums ir USD 1000, lai sāktu, tad vēl mazāk - papildu ieguldījumiem vai pārcelšanai, padarot tos pieejamus lielākajai daļai investoru.
Turklāt indeksu kopieguldījumu fondi pēdējā laikā ir ieguvuši popularitāti, jo tirgus indeksi ir darbojušies ārkārtīgi labi. Tos pievilcīgus padara arī fakts, ka tie ir dažādoti vairākās aktīvu kategorijās.
Līdz ar to pastāv alternatīvas kopīgiem fondiem ar dažādām struktūrām, kas arī sniedz diversifikācijas priekšrocības. Vienības ieguldījumu fondi (UIT) iegulda fiksētā vērtspapīru portfelī, parasti ar 12–24 mēnešu termiņu. Tāpēc viņi nepieprasa ikgadējus izdevumus, piemēram, kopieguldījumu fondus, tikai avansa komisiju.
