Kas ir nerealizēts zaudējums?
Nerealizēti zaudējumi ir zaudējumi, kas rodas, turot aktīvu pēc tam, kad tam ir samazinājusies cena, nevis pārdodot un realizējot zaudējumus. Ieguldītājs var dot priekšroku ļaut zaudējumiem nerealizēties, cerot, ka aktīvs beidzot atgūs cenu, tādējādi vismaz sabalansējot vai gūstot nelielu peļņu. Nodokļu vajadzībām zaudējumi ir jārealizē, pirms tos var izmantot, lai kompensētu kapitāla pieaugumu.
Kādi ir nerealizētie ieguvumi un zaudējumi?
Izpratne par nerealizētajiem zaudējumiem
Nerealizēti zaudējumi rodas no darījuma, kas vēl nav pabeigts, vērtības samazināšanās. Uzņēmumam vai investoram neradītos zaudējumi, ja vien viņi neizlemtu slēgt darījumu vai darījumu, kamēr tas joprojām atrodas šajā stāvoklī. Piemēram, kaut arī akcijas šajā piemērā joprojām netiek pārdotas, zaudējumi nav stājušies spēkā. Zaudējumi tiek pamatoti tikai pēc aktīvu nodošanas. Gaidot ieguldījumu, lai atgūtu šos samazinājumus, nerealizētie zaudējumi var tikt dzēsti vai kļūt par peļņu.
Nerealizētus zaudējumus var aprēķināt uz noteiktu laika periodu. Tas var ilgt no aktīvu iegādes dienas līdz to jaunākajai tirgus vērtībai. Nerealizētus zaudējumus var arī aprēķināt par konkrētiem periodiem, lai salīdzinātu, kad akcijas piedzīvoja kritumu, kas samazināja to vērtību zem iepriekšējā vērtējuma.
Lēmums pārdot nerentablu aktīvu, kas nerealizētos zaudējumus pārvērš par realizētiem zaudējumiem, var būt izvēle, lai novērstu turpmāku akcionāru kopējā portfeļa samazināšanos. Šāda izvēle varētu tikt izdarīta, ja nav pieļaujama akciju atgūšanas iespēja. Aktīvu pārdošana ir mēģinājums atgūt daļu no sākotnējiem ieguldījumiem, jo var būt maz ticams, ka krājumi atgriezīsies iepriekšējā vērtībā. Ja portfelis ir vairāk diversificēts, tas var mazināt ietekmi, ja nerealizētie guvumi no citiem aktīviem pārsniedz uzkrātos nerealizētos zaudējumus.
Taustiņu izņemšana
- Nerealizētie zaudējumi ir zaudējumi no tāda aktīva turēšanas, kura cena ir samazinājusies, bet nav pārdota. Nerealizētie zaudējumi pārvēršas realizētajos zaudējumos, pārdodot aktīvu. Atkarībā no vērtspapīra veida nerealizētie zaudējumi var vai nevar ietekmēt uzņēmuma grāmatvedību.
Nerealizētie zaudējumi grāmatvedībā
Lai arī nerealizētie zaudējumi ir teorētiski, atkarībā no drošības veida tie var tikt pakļauti dažāda veida ārstēšanai. Vērtspapīriem, kas tiek turēti līdz termiņa beigām, nav neto ietekmes uz firmas finansēm, un tāpēc tie netiek reģistrēti tā finanšu pārskatos. Firma var nolemt iekļaut zemsvītras piezīmi, pieminot tos paziņojumos. Tirdzniecības vērtspapīrus tomēr bilancē vai peļņas vai zaudējumu aprēķinā ieraksta to patiesajā vērtībā. Tas notiek galvenokārt tāpēc, ka to vērtība var palielināt vai samazināt uzņēmuma peļņu vai zaudējumus. Tādējādi nerealizētie zaudējumi var tieši ietekmēt uzņēmuma peļņu uz vienu akciju. Bet to ietekme uz firmas naudas plūsmu ir neitrāla. Vērtspapīrus, kas ir pieejami pārdošanai, arī uzņēmuma finanšu pārskatā ieraksta patiesajā vērtībā kā aktīvus.
Nerealizētu zaudējumu piemērs
Piemēram, pieņemsim, ka investors iegādājās 1000 Widget Co. akcijas par USD 10, un vēlāk tas tika tirgots līdz zemākajai vērtībai - 6 USD. Investoram šajā brīdī būtu nerealizēti zaudējumi 4000 USD apmērā. Ja akcijas pēc tam sakristu līdz USD 8, kurā ieguldītājs to pārdod, realizētie zaudējumi būtu 2000 USD. Nodokļu vajadzībām nerealizētajiem zaudējumiem 4000 USD apmērā nav lielas nozīmes, jo tie ir tikai “papīra” vai teorētiski zaudējumi; svarīgi ir realizētie zaudējumi 2000 USD apmērā.
