Kas ir pamatsummas aizdevums?
Sākotnējais aizdevums ir tāda veida parādnieka rīcībā esošs (DIP) finansējums, kas uzņēmumam, kuram paredzēta 11. nodaļas bankrota procedūra, ļauj iegūt kredītu, lai palīdzētu konkrētās uzņēmējdarbības un reorganizācijas jomās. Līdzekļus, kas saņemti no sākotnējā aizdevuma, parasti var izmantot tikai pamatdarbības uzturēšanai, piemēram, remontam, piegādes ķēdes pārvaldībai un algu uzskaitei. Sākotnējo aizdevumu var saukt arī par DIP aizdevumu.
Kā darbojas sākotnējais aizdevums
Par aizdevumu sākšanu parasti vienojas nedēļās pirms 11. nodaļas procedūras sākuma.
Uzņēmumus, kas sāk 11. nodaļas reorganizāciju, gandrīz vienmēr pārvalda tā pati vadība kā pirms bankrota pieteikuma iesniegšanas. Uzņēmums, kas ir iesniedzis bankrota pieteikumu, ir pazīstams kā parādnieks, kura īpašumā ir DIP. Bankrota iesniegšana nodrošina DIP aizsardzību no kreditoru prasījumiem, bet arī padara to, ka uzņēmumam būs vajadzīgs tūlītējs finansējums, lai segtu algas un citas neatliekamas izmaksas. Uzņēmuma pārdevēji var sniegt zināmu finansējumu krājumiem, taču viņi, visticamāk, pieprasa naudu pēc piegādes vai skaidru naudu pirms piegādes.
Tā kā faktiski tas ir aizdevums bankrotējušam uzņēmumam, aizdevēji, kas vēlas veikt sākotnējo aizdevumu, uzņemas papildu risku. Sākotnējam aizdevumam ir jāatbilst prasībām, kas attiecas uz aizņēmēja esošajiem kreditoriem, un aizdevuma līguma valoda var likt parādniekam uzņēmumam automātiski novirzīt naudu, lai samaksātu procentus un nenomaksāto parādu šiem esošajiem kreditoriem.
Pašreizējiem kreditoriem - tiem nodrošinātajiem aizdevējiem, kuri aizdeva naudu uzņēmumam, pirms tas iesniedza prasību par bankrota aizsardzību - būs tiesības izvēlēties, vai uzņēmums var saņemt pamata aizdevumu. Tas notiek tāpēc, ka aizdevumam, kura aizdevums bija pamatsummas atmaksa, būs prioritāte pār visiem iepriekšējiem parādiem, kas uzņēmumam ir. Sākotnējais aizdevums ir derīgs tikai līdz brīdim, kad uzņēmums ir bankrotējis.
Sākuma aizdevuma plusi un mīnusi
No aizņēmēja viedokļa sākotnējais aizdevums (vai DIP aizdevums) var nodrošināt skaidru naudu, kas uzņēmumam ir nepieciešama, lai 11. nodaļas reorganizācijas rezultātā būtu pietiekami veselīga, lai sāktu jaunu darbību. Tas var būt arī vienīgais reālais risinājums, kāds uzņēmumam ir.
Bet parādnieku rīcībā esošā finansējuma sniedzēji, piemēram, aizdevumu sākotnējie aizdevumi, uzņemas būtisku risku, kreditējot uzņēmumus, kuri gatavojas bankrota un reorganizācijas procesam. Kā tādas tiesas DIP aizdevējiem sniedz vairākas nozīmīgas aizsardzības.
Ja parādnieku sabiedrība var pierādīt, ka tā nevarēja iegūt finansējumu ar citiem līdzekļiem, bankrota tiesa var atļaut uzņēmumam piešķirt DIP aizdevējam apgrūtinājumu, kam ir prioritāte ne tikai pret aizņēmējiem, kas nodrošināti pirms bankrota, bet arī ar administratīvajiem izdevumiem, ieskaitot pārdevēju un darbinieku prasījumi. Izmantojot šādu apgrūtinājumu, kas pazīstams kā sākotnējais apgrūtinājums, DIP aizdevējs parasti var uzstāt uz debitora inventāra, debitoru parādu un jebkuras naudas prioritāti. Aizdevuma līgums DIP aizdevējam var dot arī otru apgrūtinājumu apgrūtinātajam īpašumam un pirmo prioritāti parādnieka neapgrūtinātajam īpašumam.
Sākotnējais aizdevums var palīdzēt uzņēmumam izkļūt no bankrota un sākt no jauna.
