Ieguldījumi nekustamajā īpašumā var būt ļoti ienesīgi, taču, lai sāktu ieguldījumus nekustamajā īpašumā, ir nepieciešams liels kapitāla daudzums.
Tomēr, ja jums nav simtiem tūkstošu dolāru uz rokas, ir arī citas iespējas ieguldīt nekustamajā īpašumā, nepērkot fizisko īpašumu.
Ieguldiet REIT
REIT jeb nekustamā īpašuma ieguldījumu fonds ir uzņēmums, kuram pieder un kurš pārvalda nekustamo īpašumu un ar to saistītos aktīvus, piemēram, hipotēkas vai hipotēku obligācijas. Lielākajai daļai REIT ienākumu un aktīvu jābūt saistītiem ar nekustamo īpašumu. Lai kvalificētos kā REIT, uzņēmumiem jāatbilst šiem standartiem, kā arī Vērtspapīru un biržas komisijas noteiktajiem papildu noteikumiem:
- Ieguldiet vismaz 75% no kopējiem aktīviem nekustamā īpašuma aktīvos. Iegūstiet vismaz 75% no bruto ienākumiem no nekustamā īpašuma nomas vai hipotēkas procentiem. Pēc pirmā darbības gada vismaz 100 akcionāriem ir jāatstāj ne vairāk kā 50% akciju, kas pieder piecām vai mazāk personām, maksā. vismaz 90% no apliekamā ienākuma kā akcionāru dividendes
Šis pēdējais noteikums ir nozīmīgs atsevišķiem ieguldītājiem. REIT nav vienkārši uzņēmumi, kuriem pieder nekustamais īpašums; tie ir uzņēmumi, kas saviem klientiem nodrošina naudas plūsmu. Ja jūs ieguldāt REIT ar dividenžu atkārtotu ieguldījumu, jūs varat palielināt savu portfeli, līdz sasniedzat punktu, kurā pats varat iegādāties atsevišķus īpašumus, vai turpināt ieguldīt pārvaldītos nekustamā īpašuma portfeļos.
Ieguldiet uzņēmumā, kas koncentrējas uz nekustamo īpašumu
Daudzi uzņēmumi, kuriem pieder un kuri pārvalda nekustamo īpašumu, nav REIT struktūra. Šo uzņēmumu akcijas parasti maksā daudz mazākas dividendes nekā REIT, bet uzņēmumiem ir vairāk brīvības reinvestēt peļņu, lai paplašinātos.
Daži citu nozaru uzņēmumi uzvedas kā nekustamo īpašumu uzņēmumi, pat ja tas nav galvenais piedāvātais pakalpojums. Kā piemērus var minēt viesnīcu ķēdes, kūrortu operatorus, kā arī iepirkšanās un striptīza tirdzniecības centru vadītājus.
Protams, ir arī tradicionālās nekustamo īpašumu kompānijas, kuras ir pieejamas investīcijām. Uzņēmumos ietilpst tādi nekustamo īpašumu pakalpojumu uzņēmumi kā RE / MAX Holdings Inc. (RMAX), komerciālā nekustamā īpašuma operatori, piemēram, CBRE Group (CBG), un tirdzniecības centru uzņēmumi, piemēram, Equity One (EQY).
Tāpat kā ar jebkuru atsevišķu akciju ieguldījumu, pirms ieguldīšanas lēmuma pieņemšanas vienmēr veiciet daudz pētījumu. Ieguldot lielus ieguldījumus vienā akcijā vai nozarē, salīdzinot ar pārējo jūsu portfeli, jūs varat riskēt ar portfeļa koncentrāciju.
Investē mājas celtniecībā
Nekustamais īpašums nav tikai pirkšana un peļņa no esošajiem uzņēmumiem. Ir vesela māju būvētāju nozare, kas ir atbildīga par jaunu mikrorajonu izveidi augošās lielpilsētās. Šie uzņēmumi var būt iesaistīti vairākos mājas celtniecības procesa aspektos.
Novērtējot māju celtniekus, ņemiet vērā visus uzņēmējdarbības aspektus. Pajautājiet sev, vai uzņēmums ir koncentrējies uz reģionu ar sliktiem nekustamā īpašuma rādītājiem, ja uzņēmums koncentrējas tikai uz ļoti augstas vai zemas klases mājām, un salīdziniet uzmanību ar nekustamā īpašuma tendencēm.
Pie lieliem māju celtniekiem pieder Lennar Corp. (LEN), DR Horton Inc. (DHI), KB Home (KBH), PulteGroup Inc. (PHM) un NVR Inc. (NVR).
Paturiet prātā, ka mājas celtnieku veiktspēja var būt ļoti saistīta ar ekonomiku. Kad nodarbinātības pieaugums ir spēcīgs, cilvēki vēlas iegādāties jaunas mājas. Kad ekonomika ir gausa, jauno māju pārdošanas apjomiem ir tendence samazināties.
Investē nekustamā īpašuma ieguldījumu fondā
Viens no grūtākajiem šķēršļiem ieguldījumiem nekustamajā īpašumā ir diversifikācija. Kā privātajam investoram akciju tirgū nav grūti atrast plašu ieguldījumu klāstu. Daudzu kompāniju akcijas tirgojas par pietiekami zemu cenu, ka, plānojot, diversificēta portfeļa sasniegšanu var sasniegt saprātīgā cenu brīdī. Nekustamais īpašums ir diezgan atšķirīgs. Nekustamā īpašuma gadījumā viens aktīvs parasti maksā sešu ciparu diapazonā. Šajā līmenī darbojas tikai viens uzņēmums - Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A). Tikai daži krājumi sasniedz četrciparu skaitli.
Lai panāktu nekustamā īpašuma diversifikāciju, investori var vērsties pie uz nekustamo īpašumu orientētiem kopfondiem, indeksu fondiem un ETF. Daži nekustamā īpašuma fondi darbojas tāpat kā tradicionālais kopīgais fonds, kas galvenokārt tiek ieguldīts nekustamā īpašuma fondos. Citi ir vērsti uz REIT vai pat tiešiem nekustamā īpašuma pirkumiem.
Populārā REIT ETF piemērs ir Vanguard REIT ETF (VNQ). Šis ETF tirgojas tāpat kā ar akcijām, bet nodrošina tūlītēju ekspozīciju ar REIT portfeli. Šajā fondā ir 145 dažādi krājumi. Galvenās līdzdalības ir Simon Property Group Inc. (SPG) un Public Storage (PSA).
Grunts līnija
Ieguldījumi atsevišķos īpašumos prasa lielu kapitālu, un tas ir saistīts ar lielu risku. Ieguldījumi citās biržā pieejamās opcijās - REIT, kopfondos un ETF - var dot jūsu portfelim nekustamā īpašuma risku, neizlaižot simtiem tūkstošu dolāru. Tāpat kā ar jebkuru ieguldījumu, arī ieguldīšana nekustamajā īpašumā un saistītajos uzņēmumos ir saistīta ar zināmu risku. Pirms pirkšanas novērtējiet jebkuru ieguldījumu iespēju, lai pārliecinātos, ka tā atbilst jūsu ieguldījumu mērķiem.
Amerikas un pasaules nekustamais īpašums pēdējos gados ir guvis labus rezultātus, taču ne visi tirgi ir līdzīgi. Daži nekustamā īpašuma darījumi nodrošina lielisku aizsardzību pret citām tirgus svārstībām, taču pārāk liela nekustamā īpašuma koncentrācija ļauj jums zaudējumu gadījumā, kad nekustamā īpašuma tirgus norimst, kā tas notika pēdējos gados ar nekustamā īpašuma burbuļa un hipotēku krīzi.
Tomēr, tiklīdz jums ir laba izpratne par saviem investīciju mērķiem un to, kā nekustamais īpašums var spēlēt, jūs varat droši ieguldīt un padarīt nekustamo īpašumu par daļu no sava portfeļa gan īstermiņa, gan ilgtermiņa ieguldījumu mērķiem.
