Dow komponents Home Depot, Inc. (HD) cīnās par spīti pirmā ceturkšņa optimistiskajai cenu rīcībai, kuru skāra spēcīgs pārdošanas spiediens pēc šīs nedēļas ceturtā ceturkšņa peļņas izlaišanas. Krājums ir pārbaudījis 200 dienu eksponenciālā mainīgā vidējā (EMA) atbalstu pēdējo četru nedēļu laikā, un tas drīz varētu sabojāties, atklājot kritumu, kas pārbauda 2018. gada 52 nedēļu zemāko līmeni USD 150 vērtībā. Tas, savukārt, var liecināt par ilgtermiņa topa pēdējo fāzi, kas beidz krājuma daudzgadu vēršu skrējienu.
Uzņēmums pārspēja peļņas aprēķinus par deviņiem centiem un otrdien ziņoja par tiešajiem ieņēmumiem, taču vājie visa gada ieņēmumu norādījumi izraisīja reakciju uz jaunumiem, tirgus dalībniekiem uztraucoties, ka mājokļu pārdošanas palēnināšanās mazinās izaugsmi. Salīdzinoši spēcīga konkurenta Lowe's Companies, Inc. (LOW) informācija trešdien neizdevās mazināt šīs bailes, izraisot Home Depot akcijām 2% slīdēšanu, kas atkal ļāva atjaunot nedēļas zemāko līmeni.
HD ilgtermiņa diagramma (1985. – 2019.)
TradingView.com
1985. gadā akciju cena pieauga par 23 centiem, ienākot spēcīgā kāpumā, kas lika sešām akcijām sadalīties 1992. gada augstākajā līmenī - 11, 45 USD. Tas apstājās ap šo līmeni vairāk nekā četrus gadus un sāka jaunu avansu, kas pievienoja trīs papildu sadalījumus, pirms 1999. gada pēdējā tirdzniecības dienā tika palielināts par USD 69.75. Tas iezīmēja visaugstāko līmeni nākamajiem 13 gadiem, apsteidzot vairāku gadu cenu pieaugumu. viļņu lejupslīde pēc interneta burbuļa plīšanas 2000. gadā.
Pārdošanas spiediens beidzās ar piecu gadu zemāko līmeni pie USD 20 2003. gada februārī, dodot iespēju proporcionālai atlēcībai, kas apstājās 2004. gada 40 USD vidū. Cenu darbība 2007. gadā pabeidza galvas un plecu sadalījumu, radot lejupslīdi, kas paātrinājās gada laikā. 2008. gada ekonomikas sabrukums. Oktobra avārijas laikā kritums sasniedza 11 gadu zemāko līmeni un 2009. gada martā veiksmīgi pārbaudīja šo līmeni, pabeidzot dubulto grunts maiņu, kas 2010. gadā deva nelielu pārsvaru.
Pircēji atgriezās 2012. gadā, izraisot strauju virzību uz augstāko līmeni 1999. gadā, kam sekoja 2014. gada izlaušanās, kas radīja veselīgu atgriešanos 2018. gada janvāra augstākajā līmenī - 208 USD. Atgriešanās līdz USD 170 piesaistīja ienesošos pircējus, panākot atlēcienu, kas septembrī pārsniedza iepriekšējo augstāko līmeni par sešiem punktiem, pirms lejupslīdes, kas neizdevās izlauzties. Decembrī krājums pārtrauca diapazona atbalstu, sasniedzot 15 mēnešu zemāko atzīmi, kam sekoja pirmā ceturkšņa kāpums, kas šonedēļ beidzās ar 190 USD.
Mēneša stohastikas oscilators pagājušajā mēnesī pārgāja uz pirkšanas ciklu pēc tam, kad neizdevās pārdurt pārsniegtās cenas līmeni. Tas kritās divos viļņos šajā līmenī, radot šaubas par jaunāko augšupeju, jo sarežģīti indikatora viļņi bieži izdrukā trīs viļņus, uz augšu vai uz leju. Rallijs virs nedēļas augstākā līmeņa - 193, 42 USD - mazinās šīs bažas, vienlaikus paceļot indikatoru paneļa viduspunkta virzienā.
HD īstermiņa diagramma (2015. – 2019. Gads)
TradingView.com
2018. gada kritums oktobrī pārtrauca 200 dienu EMA, savukārt novembra un janvāra atlēcieni neizrādīja jaunu pretestību. Uzticēšanās februārim izdevās, bet temps pēc tam nomira, dodot mēnesi izmēģinājumu pie jauna atbalsta. Akcijas šorīt tirgojas pēc mainīgā vidējā līmeņa, ar iespējamo atlēcienu, kas izslēdz īstermiņa pirkšanas signālu, savukārt sadalījums kompensētu starpposma pārdošanas signālu.
Bilances apjoma (OBV) uzkrāšanas-sadalījuma rādītājs ir samazinājies līdz 18 mēnešu zemākajam līmenim, kaut arī akcijas tirgojas daudzgadu tirdzniecības diapazona vidū. Tas norāda uz lācīgu atšķirību, kas atklāj agresīvu institucionālā kapitāla aiziešanu, kas koncentrējas uz ciklisko mājokļu sektoru. Tagad OBV atrodas zemāk par decembra zemāko līmeni, palielinot straujas krituma iespēju šajā cenu zonā.
Lejupslīde apakšējā sarkanajā līnijā tagad aizpildīs lācīgu galvas un plecu modeli, pat ja pašreizējais atveseļošanās vilnis nespēj izdrukāt labo plecu pie augšējās sarkanās līnijas. Tas ir nožēlojami, jo pagājušās desmitgades augšupeja 2007. gadā beidzās ar galvas un plecu sabrukumu. Tomēr šobrīd nav steidzami steigties par izejām, jo krājumi joprojām tiek tirgoti 30 punktus virs kakla līnijas.
Grunts līnija
Iespējams, ka mājas krājuma krājumi veido ilgtermiņa papildināšanas modeļa pēdējos posmus, kas beidzas ar 10 gadu augšupeju.
