Dow komponents The Home Depot, Inc. (HD) ziņo par ieņēmumiem otrdienas pirmstirgus sesijā, un Volstrītas analītiķi meklē peļņu 3, 08 USD par akciju no 31, 01 miljardu USD ienākumiem otrajā ceturksnī. Krājums beidzās četru nedēļu kritumā pēc tam, kad mazumtirdzniecības gigants paaugstināja 2020. gada fiskālā gada prognozes, pārsniedzot vienprātību maija pirmā ceturkšņa paziņojumā, iegūstot stabilu augšupeju, kas jūlijā bija visu laiku augstākais rādītājs, kas bija tuvu USD 220.
Kopš tā laika krājums ir atkāpies, kamēr investori novērtē tarifu ietekmi uz uzņēmuma plašo produktu līniju. Home Depot ziņoja arī par vājāko salīdzinošo pārdošanas apjomu septiņu gadu laikā maijā, mājokļu un kokmateriālu tirgiem sarūkot ceturkšņa ieņēmumiem. Buļļiem par laimi, nesenajam obligāciju ienesīguma sabrukumam vajadzētu būt stimulam mājokļu pārdošanai 2020. gadā, lielākam ASV iedzīvotāju skaitam kvalificējoties hipotēkai.
HD ilgtermiņa diagramma (1993. – 2019.)
TradingView.com
Vairāku gadu augšupvērstā tendence sešas reizes sadalījās, pirms 1993. gadā tika palielināta USD 11, 45 apmērā, dodot iespēju šaurai konsolidācijai, kas turpinājās līdz 1997. gada pārtraukumam. Augšupceļš piesaistīja lielu pirkšanas interesi, pievienojot vēl trīs dalījumus 2000. gada pirmajā ceturksnī, kad rallijs beidzās ar cenu 69, 75 USD. Pīķis iezīmēja laicīgo augstumu, par kuru netika apstrīdēts nākamos 13 gadus, pirms lejupslīdes, kas 2003. gada februārī atrada atbalstu tuvu USD 20.
Akciju cena dubultojās un 2005. gadā apstājās, samazinot svārstības zemākajos 40 USD par 2007. gada sadalījumu, kas 2008. gada ekonomikas sabrukuma laikā paātrinājās līdz zemākajam līmenim 11 gadu laikā. Tas liecināja par deviņu gadu lejupslīdes beigām, dodot ceļu veselīgam atveseļošanās vilnim, kurš turpināja ceļu uz 2005. gada augsto līmeni 2011. gadā un 2000. gada maksimumu 2013. gadā. Tas apstājās pretestībā 2014. gadā un izcēlās, daudzkārtējos rallija viļņus iesākot 2018. gada janvāra augstākais rādītājs 207, 60 USD vērtībā.
Turpmākie kāpumi pievienoja tikai 12 punktus 2019. gada jūlija vēsturiskajam maksimumam, savukārt kritums augustā ir samazinājis akciju līmeni zem 2018. gada augstākā līmeņa, pastiprinot plašu tirdzniecības diapazonu, kas galu galā varētu liecināt par ilgtermiņa augšdaļu. Tomēr nav jāsteidzas uz izejām, jo svaiga desmitgades ekonomiskās ekspansijas spēja arī varētu sagraut smago pretestību un pacelt šo daudzgadīgo tirgus līderi virzienā uz 300 USD.
Mēneša stohastikas oscilators kopš 2017. gada ceturtā ceturkšņa ir ievietojis sarežģītu modeli ar dilstošām atzīmēm, kas brīdina par relatīvā spēka samazināšanos. Tas pārgāja jaunā pārdošanas ciklā 2019. gada jūnijā, pirms tas sasniedza pārpārdoto līmeni, līdzīgi kā 2018. gadā, pievienojot ievērojamu risku ceturtajā ceturksnī. Cenu rīcība piekrīt šai piesardzīgajai analīzei, izdalot lācīgu paplašinošu veidojumu ar pakāpeniski garākiem un spēcīgākiem pārdošanas viļņiem.
HD īstermiņa diagramma (2016. – 2019. Gads)
TradingView.com
Bilances apjoma (OBV) uzkrāšanas-izplatīšanas rādītājs 2018. gada janvārī parādīja jaunu augstāko cenu un nonāca izplatīšanas fāzē, kas paātrinājās līdz 2019. gadam, sasniedzot 18 mēnešu zemāko līmeni vairāk nekā divus mēnešus pēc tam, kad cena pazeminājās. Pērkot interesi kopš tā laika nav izdevies novērst zaudējumus, apstājoties apmēram trīs ceturtdaļas no attāluma līdz augstākajam līmenim, tajā pašā laikā krājums jūlijā bija visu laiku augstākais.
Šī lācīgā atšķirība pareizi prognozēja vasaras neveiksmīgo izlaušanos, pievienojot spiedienu, kas galu galā varētu dot iespēju iekļūt zemākajā sarkanajā līnijā. Protams, tas būtu katastrofāli pašreizējām pozīcijām, jo tagad tas ir samazinājies līdz USD 145 jeb aptuveni 60 punktiem zemāk par pirmdienas atklāšanas druku. Apgrieziens apstiprina arī Home Depot neaizsargātību pret makro mazumtirdzniecības sektora pretvēja darbību, ko pastiprina uzņēmuma attieksme pret ASV ekonomiku.
Vairāki 2019. gada trūkumi ir atraduši augošo 200 dienu eksponenciālo mainīgo vidējo rādītāju (EMA), kas tagad atrodas nedaudz zem 200 USD. Skaidrs, ka tas ir cenu līmenis, uz kuru jāraugās, ja šīs nedēļas grēksūdze izsauc ziņu pārdošanas cenu reakciju, jo sadalījums varētu izraisīt spēcīgus pārdošanas signālus. No otras puses, pirmā tehniskā uzlabojuma pazīme būtu rallijs, kurā uzstādīts šauri izlīdzinātais 2018. gada janvāra augstais un 50 dienu EMA.
Grunts līnija
Home Depot krājumā jūlijā neizdevās izcelties virs 2018. gada pretestības, nosakot piesardzīgu signālu šīs nedēļas nopelnīšanas ziņojumam.
