Kas ir Futures Pack?
Fjūčeru paka ir Eurodollar fjūčeru līgumu pasūtījuma veids, kas ļauj iegādāties iepriekš noteiktu skaitu fjūčeru līgumu četros piegādes mēnešos pēc kārtas. Nākotnes darījumi ir izplatīts finanšu līgumu veids, kas pircējam uzliek par pienākumu iegādāties aktīvu vai pārdevējam pārdot aktīvu par iepriekš noteiktu cenu konkrētā laikā nākotnē.
2016. gadā iepakojumi un saiņi veidoja aptuveni 20% no visiem Eurodollars nākotnes līgumu darījumiem.
BREAKING DOWN nākotnes pakete
Fjūčeru paketes ir Eurodollar fjūčeru līgumu grupa, kas tiek piegādāti investoram četrus mēnešus pēc kārtas. Piemēram, investors var iegādāties biržā tirgoto nākotnes līgumu paketi ar piegādi septembrī, oktobrī, novembrī un decembrī.
Eirodolārs attiecas uz noguldījumiem ASV dolāros ārvalstu bankās vai Amerikas banku aizjūras filiālēs. Eurodollars atrodas ārpus Amerikas Savienotajām Valstīm un izvairās no Federālo rezervju padomes noteikumu.
Pakas ir nākotnes līgumi, kas piegādāti četrus mēnešus pēc kārtas, būtībā padarot tos par īsāka termiņa saišķiem. Fjūčeru paku un saišu kotācijas cenām ir pamats vidējām neto izmaiņām salīdzinājumā ar iepriekšējās dienas norēķinu cenām visai līgumu grupai, pieaugot par vienu ceturtdaļu bāzes punkta. Fjūčeru paketes dod ieguldītājam priekšrocības, jo tās var veikt vairākus darījumus par vienu cenu. Tā kā pasūtījums ir paredzēts vairākām piegādēm, tas var maksāt lētāk nekā katra pasūtījuma ievadīšana atsevišķi. Tas arī novērš iespēju, ka kāds nākamais pasūtījums var tikt aizpildīts.
Brāļi un māsas nākotnes paketē
Līdzīgi kā fjūčeru pakotnēs, fjūčeru paketes ir vēl viens veids, kā veikt striptīza tirdzniecību. Paketes ļauj investoram vienlaicīgi pirkt vai pārdot iepriekš noteiktu skaitu nākotnes līgumu katrā secīgā ceturkšņa piegādes mēnesī uz vienu vai vairākiem gadiem.
Vairāku nākotnes līgumu viena pirkuma izmantošana ir pazīstama kā nākotnes līgumu pirkšana. Tirgotāji izmanto fjūčeru sloksnes, lai fiksētu noteiktu cenu savam mērķa termiņam. Piemēram, lai iegādātos noteiktu cenu dabasgāzes fjūčeriem uz gadu ar 12 ikmēneša līgumiem, var tikt iegādāta fjūčeru strēmele.
Fjūčeru strēmeles bieži tirgo enerģijas tirgū, un pašās lentēs ir pat eksotiskas iespējas. Tirgotāji tos izmanto, lai ierobežotu risku un spekulētu par nākotnes cenu izmaiņām naftas, dabasgāzes vai citos preču tirgos. Fjūčeru josla ir pazīstama arī kā kalendāra sloksne.
Fjūčeru sloksnes, pakas un paketes tiek izmantotas tirdzniecības procentu likmēm, lauksaimniecības precēm un enerģijas nākotnes darījumiem.
Īss pamats nākotnes darījumu tirgū
Nākotnes darījumi ir izplatīts finanšu līgumu veids, kas pircējam uzliek par pienākumu iegādāties aktīvu vai pārdevējam pārdot aktīvu par iepriekš noteiktu cenu konkrētā nākotnē nākotnē. Līgumā pārstāvētais aktīvs var būt fiziska prece vai finanšu instruments. Nākotnes līguma izpilde var būt fiziska aktīva piegāde vai norēķins skaidrā naudā. Izmantojot nākotnes līgumus, ražotāji un piegādātāji mēģina izvairīties no tirgus nepastāvības.
Pazīstami ar lauksaimniecības saknēm preču tirgos, vispazīstamākie nākotnes tirgi ir Čikāgas preču birža (CME), Ņujorkas preču birža (NYMEX) un Čikāgas Opciju biržas valde (CBOT). Preču nākotnes darījumu komisija reģistrē un regulē nākotnes tirgus Amerikas Savienotajās Valstīs.
Fjūčeri var tikt izmantoti, lai ierobežotu vai spekulētu par bāzes aktīva cenu kustību. Lai gan nākotnes līgumu tirgi ir saistīti ar agrāru pagātni, tie ietver finanšu produktu un procentu likmju nākotnes vērtību pirkšanu, pārdošanu un riska ierobežošanu.
Nākotnes tirgi parasti aug, kad akciju tirgus perspektīvas nav skaidras, jo pārdevēji vēlas kompensēt tirgus nepastāvību, nodrošinot sava aktīva iegādi.
