Mūsdienu tirgus analīzes platformas ļauj tirgotājiem ātri pārskatīt tirdzniecības sistēmu. Aplūkojot hipotētiskos rezultātus vai faktiskos tirdzniecības datus, var izmantot simtiem veiktspējas rādītāju. Šie veiktspējas rādītāji parasti tiek parādīti stratēģijas veiktspējas pārskatā, datu apkopojumā, pamatojoties uz dažādiem sistēmas veiktspējas matemātiskiem aspektiem. Zinot, ko meklēt stratēģijas izpildes pārskatā, tirgotāji var palīdzēt analizēt sistēmas stiprās un vājās puses.
Stratēģijas darbības pārskats ir objektīvs tirdzniecības sistēmas darbības novērtējums. Tirgotāji var izveidot stratēģijas izpildes pārskatus, lai analizētu savus faktiskos tirdzniecības rezultātus. Tirdzniecības noteikumu kopumu var izmantot arī vēsturiskajiem datiem, lai noteiktu, kā sistēma būtu darbojusies noteiktajā periodā - procesu, ko sauc par atkārtotu pārbaudi. Lielākā daļa tirgus analīzes platformu ļauj tirgotājiem atkārtotas pārbaudes laikā izveidot stratēģijas darbības pārskatu, kas ir vērtīgs rīks tirgotājiem, kuri vēlas pārbaudīt tirdzniecības sistēmu pirms tās laišanas tirgū.
Stratēģijas izpildes pārskata elementi
Stratēģijas veiktspējas pārskata "sākumlapa" ir darbības kopsavilkums. 1. attēlā parādīts veiktspējas kopsavilkuma piemērs, kas ietver dažādus veiktspējas rādītājus. Metrika ir norādīta pārskata kreisajā pusē; atbilstošie aprēķini ir atrodami labajā pusē, sadalot kolonnās. Ziņojuma pieci galvenie rādītāji ir pasvītroti; mēs tos sīkāk apspriedīsim vēlāk.
Papildus darbības rezultātu kopsavilkumam, kas redzams 1. attēlā, stratēģijas darbības pārskatos var būt arī tirdzniecības saraksti, periodiski pārskati un izpildes diagrammas. Tirdzniecības saraksts sniedz pārskatu par katru veikto tirdzniecību, iekļaujot tādu informāciju kā tirdzniecības veids (garš vai īss), datums un laiks, cena, neto peļņa, kumulatīvā peļņa un peļņas procenti. Tirdzniecības saraksts ļauj tirgotājiem precīzi redzēt, kas notika katras tirdzniecības laikā.
Sistēmas periodisko ienākumu skatīšana ļauj tirgotājiem redzēt sniegumu, kas sadalīts dienas, nedēļas, mēneša vai gada segmentos. Šī sadaļa ir noderīga, lai noteiktu peļņu vai zaudējumus noteiktā laika posmā. Tirgotāji var ātri novērtēt, kā sistēma darbojas katru dienu, nedēļu, mēnesi vai gadu. Ir svarīgi atcerēties, ka tirdzniecībā liela nozīme ir uzkrātajai peļņai (vai zaudējumiem). Vienas tirdzniecības dienas vai vienas tirdzniecības nedēļas apskatīšana nav tik nozīmīga kā mēneša un gada datu aplūkošana.
Viena no ātrākajām stratēģiju izpildes analīzes metodēm ir veiktspējas diagramma. Tas parāda tirdzniecības datus dažādos veidos, sākot ar joslu diagrammu, kurā parādīta mēneša tīrā peļņa, līdz kapitāla līknei. Jebkurā gadījumā veiktspējas grafiks nodrošina visu perioda darījumu vizuālu attēlojumu, ļaujot tirgotājiem ātri noskaidrot, vai sistēma darbojas atbilstoši standartiem. 2. attēlā parādīti divi izpildes grafiki: viens ir mēneša tīrās peļņas joslu diagramma; otra kā pašu kapitāla līkne.
Stratēģijas izpildes pārskata galvenie rādītāji
Stratēģijas darbības pārskatā var būt milzīgs informācijas daudzums par tirdzniecības sistēmas darbību. Lai arī visa statistika ir svarīga, ir noderīgi sašaurināt sākotnējo darbības jomu līdz pieciem galvenajiem veiktspējas rādītājiem:
- Kopējā neto peļņa Peļņas koeficients Procentuāli rentablā vidējā tirdzniecības tīrā peļņa Maksimālā izņemšana
Šie pieci rādītāji ir labs sākumpunkts potenciālās tirdzniecības sistēmas pārbaudei vai aktīvas tirdzniecības sistēmas novērtēšanai.
Kopējā neto peļņa
Kopējā neto peļņa ir tirdzniecības sistēmas apakšējā līnija noteiktā laika posmā. Šo rādītāju aprēķina, no visu uzvarējušo darījumu bruto peļņas atņemot visu zaudēto darījumu (ieskaitot komisijas maksas) bruto zaudējumus. Formula būtu šāda:
Visiem, kas noklusina, tacu Bruto peļņa − Bruto zaudējumi = Kopējā neto peļņa
Tātad 1. attēlā kopējo tīro peļņu aprēķina šādi:
Lai gan daudzi tirgotāji kā galveno līdzekli tirdzniecības rezultātu noteikšanai izmanto kopējo neto peļņu, metrika vien var būt maldinoša. Pats par sevi šis rādītājs nevar noteikt, vai tirdzniecības sistēma darbojas efektīvi, kā arī nevar normalizēt tirdzniecības sistēmas rezultātus, pamatojoties uz saglabātā riska apmēru. Lai arī tā noteikti ir vērtīga metrika, kopējā tīrā peļņa jāskata kopā ar citiem veiktspējas rādītājiem.
Peļņas koeficients
Peļņas koeficientu definē kā bruto peļņu, kas dalīta ar bruto zaudējumiem (ieskaitot komisijas) par visu tirdzniecības periodu. Šis darbības rādītājs attiecas uz peļņas summu uz riska vienību ar vērtībām, kas lielākas par vienu, kas norāda uz rentablu sistēmu. Piemēram, stratēģijas darbības pārskatā, kas parādīts 1. attēlā, norādīts, ka pārbaudītās tirdzniecības sistēmas peļņas koeficients ir 1, 98. To aprēķina, dalot bruto peļņu ar bruto zaudējumiem:
149 020 USD– 75 215 = 1, 98 USD
Tas ir saprātīgs peļņas faktors un nozīmē, ka šī konkrētā sistēma rada peļņu. Mēs visi zinām, ka ne katrs darījums būs ieguvējs un ka mums būs jācieš zaudējumi. Peļņas koeficienta metrika palīdz tirgotājiem analizēt pakāpi, kurā uzvaras ir lielākas nekā zaudējumi.
USD 149 020 ÷ USD 159 000 = 0, 94
Iepriekš minētais vienādojums rāda tādu pašu bruto peļņu kā pirmais vienādojums, bet aizstāj bruto zaudējumu hipotētisko vērtību. Šajā gadījumā bruto zaudējumi ir lielāki par bruto peļņu, kā rezultātā peļņas koeficients ir mazāks par vienu. Tā būtu zaudējoša sistēma.
Pelnoši procenti
Peļņas rādītājs procentos ir pazīstams arī kā laimesta varbūtība. Šo rādītāju aprēķina, laimēto darījumu skaitu dalot ar kopējo darījumu skaitu noteiktā laika posmā. Kā vienādojums:
Visiem, kas noklusina, tacu Kopējais TradesWinning darījumu skaits =% rentabls
1. attēlā parādītajā piemērā rentablais procents būtu:
102 (uzvarošie darījumi) ÷ 163 (kopējais darījumu skaits) = 62, 58% (rentablie procenti)
Rentabilās metrikas ideālā vērtība mainīsies atkarībā no tirgotāja stila. Tirgotājiem, kuri parasti dodas uz lielākiem gājieniem un ar lielāku peļņu, ir nepieciešama tikai zema rentabla vērtība, lai uzturētu uzvarētāju sistēmu, jo darījumi, kas uzvar - kas ir rentabli, tas ir - parasti ir diezgan lieli. Parasti tas notiek ar stratēģiju, kas pazīstama kā tendenču tirdzniecība. Tie, kas izmanto šo pieeju, bieži vien secina, ka tikai 40% no darījumiem var nopelnīt naudu un joprojām rada ļoti ienesīgu sistēmu, jo darījumi, kas uzvar, seko tendencei un parasti sasniedz lielus ieguvumus. Darījumi, kas neuzvar, parasti tiek slēgti ar nelielu zaudējumu.
Dienas tirgotājiem un jo īpaši scalperiem, kuri vēlas iegūt nelielu summu no vienas tirdzniecības, riskējot ar līdzīgu summu, būs nepieciešama augstāka rentabla metrika, lai izveidotu uzvarētāju sistēmu. Tas ir saistīts ar faktu, ka uzvarējušie darījumi parasti ir tuvu vērtībai zaudējušajiem darījumiem; lai "tiktu uz priekšu", ir jābūt ievērojami augstākam rentablajam procentam. Citiem vārdiem sakot, vairākiem darījumiem jābūt uzvarētājiem, jo katrs laimests ir salīdzinoši mazs.
Vidējā tirdzniecības tīrā peļņa
Vidējā tirdzniecības tīrā peļņa ir sistēmas sagaidāmais: tā atspoguļo vidējo naudas summu, kas tika laimēta vai nozaudēta par vienu tirdzniecību. Tirdzniecības vidējo tīro peļņu aprēķina, kopējo tīro peļņu dalot ar kopējo darījumu skaitu. Kā vienādojums:
Visiem, kas noklusina, tacu Kopējā TradesKopējā neto peļņa = Tirdzniecības tīrā peļņa
Mūsu piemērā no 1. attēla vidējā tirdzniecības tīrā peļņa būtu:
73 805 USD (kopējā tīrā peļņa) ÷ 166 (kopējais darījumu skaits) = 452, 79 USD (vidējā tirdzniecības tīrā peļņa)
Citiem vārdiem sakot, laika gaitā mēs varētu gaidīt, ka katra šīs sistēmas radītā tirdzniecība būs vidēji 452, 79 USD. Tas ņem vērā gan uzvarošos, gan zaudētos darījumus, jo tā pamatā ir kopējā tīrā peļņa.
Šo skaitli var sagrozīt ārējs, vienots darījums, kas rada daudzkārt lielāku peļņu (vai zaudējumus) nekā parastais darījums. Ārējā vērtība var radīt nereālus rezultātus, pārmērīgi palielinot vidējo tirdzniecības tīro peļņu. Viens no ārējiem faktoriem var padarīt sistēmu šķietami ienesīgāku (vai mazāk) rentablu, nekā tas ir statistiski. Ārējo daļu var noņemt, lai varētu precīzāk novērtēt. Ja tirdzniecības sistēmas panākumi atkārtotā pārbaudē ir atkarīgi no kāda ārēja, sistēma ir jāturpina pilnveidot.
Maksimālā izņemšana
Maksimālā izņemšanas metrika attiecas uz "sliktākā gadījuma scenāriju" tirdzniecības periodam. Tas mēra lielāko attālumu vai zaudējumus no iepriekšējās pašu kapitāla maksimuma. Šī metrika var palīdzēt izmērīt sistēmas riska pakāpi un noteikt, vai sistēma ir praktiska, pamatojoties uz konta lielumu. Ja lielākais naudas daudzums, ko tirgotājs vēlas riskēt, ir mazāks par maksimālo izņemšanu, tirdzniecības sistēma tirgotājam nav piemērota. Jāizstrādā atšķirīga sistēma ar mazāku maksimālo izņemšanu.
Šī metrika ir svarīga, jo tā ir realitātes pārbaude tirgotājiem. Gandrīz jebkurš tirgotājs varētu nopelnīt miljonu dolāru, ja viņi riskētu ar 10 miljoniem. Maksimālajai izņemšanas metrikai jāatbilst tirgotāja pieļaujamajai riska pakāpei un tirdzniecības konta lielumam.
Grunts līnija
Stratēģijas darbības pārskati, neatkarīgi no tā, vai tos piemēro vēsturiskiem vai reāliem tirdzniecības rezultātiem, var būt efektīvs rīks, kas palīdz tirgotājiem novērtēt viņu tirdzniecības sistēmas. Lai gan ir viegli pievērst uzmanību tikai peļņas gūšanai vai kopējai tīrajai peļņai (mēs visi vēlamies zināt, cik daudz naudas mēs nopelnām), papildu veiktspējas rādītāju apsvēršana var sniegt pilnīgāku priekšstatu par sistēmas efektivitāti un tās spēju sasniegt mūsu tirdzniecības mērķus.
