Dažu krājumu ir paredzēts pārspēt, jo tie izmanto četras galvenās tendences, pārveidojot autobūves nozari, kas izskatīsies daudz savādāk nekā šodien šodien citas desmitgades laikā. "Automobiļu rūpniecība nākamajos piecos vai desmit gados dramatiski mainīsies, " sacīja Wolfe Research pārstāvis Rod Lache Barron's, kad viņš un viņa kolēģis Dan Galves norādīja uz General Motors, Tesla, Lear, BorgWarner un Aptiv, kā piecus krājumus, kuri tiks palielināti. ar to, ko viņi sauc par ACES megatrendiem - autonomi, savienoti, elektriski un kopīgi -, kas veicina izmaiņas automobiļu rūpniecībā.
5 krājumi, kas var uzvarēt auto sacīkstēs
- General Motors Co (GM) Tesla Inc. (TSLA) Lear Corp. (LEA) BorgWarner Inc. (BWA) Aptiv PLC (APTV)
“Pirmkārt, mēs meklējam uzņēmumus, kas ir gatavi ārkārtas izaugsmei. Otrkārt, mēs meklējam tos, kas ir elastīgi, ņemot vērā pakļaušanu klientam vai tehnoloģijai, kas darbojas labi, spēcīgu pasūtījumu atlikumu vai ļoti mazu darbības sviru. Treškārt, ir uzņēmumi, kas var radīt vērtību, izmantojot spinoffs. Ceturtie ir tie, kuriem ir ārkārtīgi brīva naudas plūsma, ”sacīja Lāče.
4 Transporta mega tendences
- AutonomousConnectedElectricShared
Ko tas nozīmē ieguldītājiem
Automobiļu rūpniecības nākotne ir tāda, kurā transportlīdzekļi kļūst arvien bez vadītājiem, arvien vairāk tiek savienoti ar mobilo sakaru pakalpojumiem, kļūst arvien mazāk atkarīgi no fosilā kurināmā un arvien vairāk tiek dalīti starp citiem iedzīvotājiem. Šīs izmaiņas izjauks pašreizējo auto tirgu, bet sniegs arī milzīgas iespējas.
Tikai sešu gadu laikā Lache sagaida, ka pašreizējais autonomo braukšanas tehnoloģiju globālais tirgus 6 miljardu dolāru vērtībā pieaugs līdz 50 miljardiem dolāru. Lai arī hibrīdautomobiļi veidoja tikai 3% no kopējās pasaules vieglo transportlīdzekļu produkcijas pagājušajā gadā, Lache prognozē, ka piecu gadu laikā tie būs pat 24%, liecina Barrona dati.
General Motors 75% akciju Cruise Automation, kas ir viena no autonomo transportlīdzekļu mākslīgā intelekta (AI) tehnoloģijas līderēm, palīdzēs tradicionālajiem autoražotājiem izmantot nesenās tendences. Turklāt uzņēmumam ir stabila brīva naudas plūsma, kas, iespējams, saglabāsies pat lejupslīdes laikā.
Lache un Galves patīk arī Tesla, neskatoties uz elektromobiļu ražotāju rentabilitāti un ražošanas jautājumiem pagātnē. Viņi uzskata, ka uzņēmums pašlaik gūst pietiekami daudz ieņēmumu, lai nākamo piecu gadu laikā varētu pašfinansēt aptuveni 30% no jaudas pieauguma. Rūpnīcas atvēršana Ķīnā vēlāk šogad būs arī galvenais krājuma katalizators.
BorgWarner, Lear un Aptiv ir galvenie dažādu komponentu piegādātāji hibrīda vai pilnībā elektriskiem transportlīdzekļiem un elektriskajai arhitektūrai, kas nepieciešama automašīnu "viedošanai".
Skatos uz priekšu
Problēma, mēģinot paredzēt uzvarētājus tirgū, kurā notiek straujas pārmaiņas, ir tā, ka ir tik daudz nezināmu mainīgo, par kuriem jāatskaitās. Regula varētu radīt šķēršļus pilnībā autonomu transportlīdzekļu pieņemšanai, savukārt citas tendences ārpus autobūves nozares, piemēram, attālināti strādājošu cilvēku skaita palielināšanās, varētu mazināt kopējo pieprasījumu pēc automašīnu pārvadājumiem. Turklāt pārmaiņas bieži var novērst iepriekšējos šķēršļus ienākšanai tirgū, ļaujot jaunpienācējiem uzņēmumiem izjaukt pašreizējos tirgus līderus.
