Pēdējās desmitgadēs kopfondi ir kļuvuši par aizvien populārāku masu ieguldījumu instrumentu. Investori, kas piedalās uzņēmuma sponsorētajā pensijas plānā vai kuriem ir individuāls ieguldījumu portfelis, bieži saskaras ar reibinošu fondu izvēli, nesaprotot ietekmi uz viņu ieguldījuma kopējo vērtību. Sobering fakts ir tāds, ka lielākā daļa ieguldījumu fondu ir zemāki par akciju tirgus kopumā.
Ko tas nozīmē? Padomājiet par to šādā veidā: Ja jūs nolīgsit personālo treneri, kas palīdzētu jums izskatīties un justies labāk, jūs sagaidāt labākus rezultātus nekā tie, kurus jūs pats varētu sasniegt. Citiem vārdiem sakot, tērējot grūti nopelnītos dolārus, jums vajadzētu radīt kaut ko vērtīgu. Maksāt kādam nodevas un komisijas, lai palielinātu sava portfeļa vērtību, kad tas ir kaut kas, ko jūs pats varētu darīt, ir labākajā gadījumā nevajadzīga un sliktākajā gadījumā neprātīga ekstravagance.
Pārbaudīsim, kā jūs varat izveidot savu kopfondu un bruģēt ceļu uz labāku sniegumu, nevis viduvējību. (Papildinformāciju lasiet sadaļā “Kā pārspēt tirgu”.)
Izpratne par kopīgajiem fondiem un slodzēm
Kopējie fondi būtībā ir vairāku vai dažreiz simtu atsevišķu akciju grozs. Kā ieguldījumu fonda ieguldītājs jūs maksājat portfeļa pārvaldniekam, lai jūsu vārdā iegādātos un pārdotu akcijas un / vai obligācijas. Šie investori nodod jums savus izdevumus izdevumu attiecības veidā. Viņi neapstājas pie tā: daži fondi iekasē no jums “slodzi”, pamatojoties uz iegādāto fonda daļu klasi. Slodzes ir maksa par līdzekļu pirkšanu un / vai pārdošanu. Kopfonda slodze ir visaugstākā, ja fondu pērk un pēc tam pārdod īsā laikā.
Parasti fondu pārvaldnieki vēlas kontrolēt jūsu naudu ilgāku laika periodu un attur no savstarpējo fondu tirdzniecības vai ierobežošanas. Neatkarīgi no tā, vai jūs pērkat fondu vienam gadam vai divdesmit, izvairoties no līdzekļiem, kuriem ir slodze, ietaupīs dolārus. Šie izdevumi, lai arī tie ir atklāti un pārskatāmi, tomēr izmanto jūsu potenciālo atdevi, jo īpaši ilgāku ieguldījumu periodu laikā.
Kā izveidot savu ieguldījumu fondu
Pirms tu sāc
Veicot mājas darbus, varat sākt veidot savu krājumu grozu. Jūsu laika ieguldījums ilgtermiņā ļaus ietaupīt dolārus. Papildus savam laikam jūsu vienīgie izdevumi ir darījuma maksa par akciju pirkšanu un pārdošanu. Lielākā daļa atlaižu brokeru mūsdienās maksā mazāk nekā 20 USD par tirdzniecību.
Lai izvairītos no atkārtotiem tirdzniecības izdevumiem, ir ļoti svarīgi izvēlēties labus krājumus: Labi krājumi ir tie, kas jums pieder, savukārt krājumi, kurus jūs izmetat, ir zaudētāji. Pārlūkojiet Investopedia un tādas vietnes kā Yahoo Finance, Motley Fool vai CBS MarketWatch un sāciet to uzņēmumu uzraudzības sarakstu, ar kuriem iepazīties.
Tādas kompānijas kā Wal-Mart (NYSE: WMT), Microsoft (Nasdaq: MSFT), Target (NYSE: TGT) un citas Amerikas biznesa ikonas var būt pamata akciju portfeļa pamatā. Ja jūs ļoti maz zināt par akcijām, paņemiet priekšmetu par ieguldījumiem sabiedrības koledžā, iegādājieties grāmatu vai divas grāmatas par pamata ieguldījumu izvēli vai pārlūkojiet investīciju konsultācijas, kas atrodas šajā vietnē.
Paturiet prātā, ka ne visi kopējie fondi ir izveidoti vienādi. Ja jums nav laika vai vēlmes veidot savu portfeli, mērķējiet kopfondus, kuru izdevumu attiecība ir mazāka par 1%, un par katru cenu izvairieties no slodzēm.
Uzturas uz priekšu
Varbūt viskritiskākais faktors, izlemjot, vai fonds ir vērts jūsu ieguldījuma dolārā, ir tā relatīvā veiktspēja - tas, kā jūsu potenciālie jaunie fondi salīdzina ar indeksu un tā vienaudžiem. Katram fondam ir etalons, kuru tas salīdzina ar darbības rezultātiem un izdevumiem. Visizplatītākais ir Standard & Poor's 500 indekss, bet ir arī vairāki citi, kas ir pamanāmi.
Ja jūsu fonds nepilda šo indeksu un fonda pārvaldnieks iekasē no jums naudu par zemu sniegumu, iespējams, ir laiks turpināt darbu. Jā, teiktajam ir zināma patiesība, ka iepriekšējais sniegums negarantē rezultātu nākotnē, taču jūs varat palīdzēt optimizēt veiktspēju nākotnē, samazinot nevajadzīgas izmaksas, piemēram, slodzes un lielu izmaksu attiecību. Vietnes, piemēram, Morningstar un Lipper, sniedz labu priekšstatu par relatīvo veiktspēju un izmaksām. Vienkārši ievadiet fonda simbolu, un attiecīgajiem datiem vajadzētu būt viegli pieejamiem analīzei.
Vēl viena iespēja, kas investoriem būtu nopietni jāapsver, ir naudas ievietošana indeksa fondā, kas ir fonds, kas ir stingri korelēts ar noteiktu indeksu - teiksim, Dow Jones 30 vai Nasdaq. Šie fondi bieži netirgojas un neapgroza krājumus, tāpēc izdevumi ir minimāli; turklāt tie parasti ir bezslodzes fondi. Nozares eksperti Džeku Boglu un viņa Vanguard fondu saimi uzskata par līderiem zemu izmaksu indeksā, kas iegulda visu mūžu.
Viens no negatīvajiem vai raksturīgajiem riskiem, kas rodas, ieguldot indeksa fondos, ir tas, ka jūs esat šī indeksa sastāva žēlsirdīgs. Citiem vārdiem sakot, ja mainās S&P 500 vai Dow Jones sastāvs, jūs esat ieslodzīts tajā, ko naudas pārvaldītāji dēvē par līdzsvarošanas efektu. Daudzi arī pārliecinoši apgalvo, ka šie indeksi lēnām pielāgojas kopējai ekonomikai.
Piemēram, viens no veiksmīgākajiem uzņēmumiem un akcijām pēdējos desmit gados ir Apple Inc. (Nasdaq: AAPL). Ja jums piederētu kopfonds, kas tika indeksēts ar Dow Jones 30 akcijām, jums nepiederētu Apple akcijas. Tas, vai Apple būtu jāiekļauj Dow 30, noteikti ir diskutējams, taču patiesībā jūsu ieguldījums tajā, kas tiek uzskatīts par plašu Amerikas uzņēmumu grozu, patiesībā var nebūt pietiekami reprezentatīvs. (Lai uzzinātu vairāk, izlasiet rakstu “Kāpēc Dow ir svarīgs.”)
Grunts līnija
Ieguldīšana tradicionālajos kopfondos ne vienmēr ir nesavienojama ar jūsu finansiālo mērķu sasniegšanu, taču vairums šādu fondu jūs apgrūtina ar mazākām izmaksām par zemāku nominālvērtību. Sava kopfonda izveidošana vai vismaz nevajadzīgu izdevumu samazināšana ir atslēga, lai optimizētu atdevi ilgtermiņā. Iesācēji investori, iespējams, vēlēsies apsvērt indeksu fondus kā zemu izmaksu iespēju pirms atsevišķu akciju pirkšanas un pirkšanas. Paturiet prātā, ka sava fonda izveidošana prasa papildu pūles, taču nepieciešamie rīki ir viegli pieejami tīmeklī - vairāk nekā jebkad agrāk.
Pētījumiem un neatlaidībai ir izšķiroša nozīme veiksmīga kopfonda veidošanā. Tas prasīs laiku, bet atlīdzība var ietvert lielāku atdevi, zemākas izmaksas un personīgo gandarījumu un pārliecību par labi padarītu darbu. (Lai uzzinātu par sava portfeļa izveidi, skatiet sadaļu "Izveidojiet pats savu ASV kapitāla portfeli.")
