Aktīvi pārvaldītajiem fondiem pēdējos gados nav bijuši labākie rezultāti, īpaši salīdzinājumā ar pasīvi pārvaldītajiem fondiem. Bet tas nenozīmē, ka viņi visi ir bijuši sarūgtināti. Kyle Weaver pārvaldītais Fidelity Advisor izaugsmes iespēju fonds ir bijis vislabākais ieguldījumu fonds pēdējos 12 mēnešos, un tā gada ienesīgums ir gandrīz 27%. Pēdējo trīs gadu laikā tas ir vidējais līdzīgais ienesīgums, un pēdējos desmit gados tas vidēji ir 22% gadā.
Kaut arī fondā ir daži lieli vārdi, piemēram, Tesla Inc. (TSLA) un T-Mobile US Inc. (TMUS), kā arī četri no pieciem FAANG biedriem - Facebook Inc. (FB), Amazon.com Inc. (AMZN), Apple Inc. (AAPL) un Google mātesuzņēmums Alphabet Inc. (GOOG) - pirmā akciju pakete nav pat publiski tirgojama akcija: augstāko pozīciju ieņem Juul Labs Inc., e-cigarešu ražotājs, kas atrodas Sanfrancisko, Kalifornijā. kas veido 5, 3% no Fidelity fonda līdzdalības, saskaņā ar tā jaunākajiem pieteikumiem, kā ziņo Business Insider.
10 lielas likmes no vadošā fonda
- JuulT-MobileTeslaAlfabētsAmazonAppleFacebookMicrosoftSalesforceNvidia
Ko tas nozīmē ieguldītājiem
E-cigarešu darbības uzsākšana 2007. gadā tika novērtēta ar 38 miljardiem dolāru pagājušā gada decembrī, kad tabakas gigants Altria nopirka 35% akciju. Altria, Marlboro cigarešu ražotājs, jau iepriekš teica, ka Juul Labs palielināja ieņēmumus no tikai USD 200 miljoniem 2017. gadā līdz USD 1 miljardam 2018. gadā. “Uzņēmuma e-cigarešu ierīču un podi pārdošanas apjomi pēdējos 12 mēnešos ir ievērojami palielinājušies, izraisot augstāks novērtējums, ”Weaver stāstīja Business Insider.
Starp citiem Fidelity fonda turējumiem Tesla izceļas ar vienu no riskantākajām derībām. Gadiem ilgi autoražotājs, kura tirgus kapitalizācija ir USD 47, 4 miljardi, strauji deg ar skaidru naudu, jo investori satraukti domāja, vai uzņēmums kādreiz spēs gūt nemainīgu peļņu. 2018. gada ceturtais ceturksnis tika atzīmēts pirmo reizi, kad Tesla ir ziņojusi par diviem pozitīviem ieņēmumiem pēc kārtas pēc kārtas. Bet sagaidāms, ka pirmā ceturkšņa ieņēmumi atkal būs negatīvi, un uzņēmuma akciju vērtība pēdējā gada laikā ir samazinājusies par vairāk nekā 14%. Varbūt Weaver redz kaut ko citu, ko citi investori neredz.
Savukārt T-Mobile pēdējā gada laikā ir palielinājies par vairāk nekā 17%, un pēdējā ceturtajā ceturksnī reģistrēti rekordlieli ieņēmumi. Mobilo sakaru pakalpojumu sniedzējs, kura tirgus maksimālā robeža ir 61, 6 miljardi ASV dolāru, pārspēja ieņēmumu aprēķinus un sniedza bullish norādījumus 2019. gadam. Uzņēmumam joprojām ir daudz izaugsmes potenciāla, cenšoties izveidot vadošo 5G šūnu tīklu.
Skatos uz priekšu
Lai arī Fidelity Advisor izaugsmes iespēju fonds pēdējā gada laikā ir spējis labākos vienaudžus un pēdējās desmitgades laikā pārsniegt etalonu, būdams liels izaugsmes fonds, tas ir guvis labumu no ilgā buļļu tirgus pēc finanšu krīzes. Patiesais pārbaudījums, kas notiks, būs, kā tas darbojas ilgstošā lejupslīdes laikā.
